Commodity Channel Index - CCI Definition und Verwendung
Der von Donald Lambert entwickelte Commodity Channel Index (CCI) ist ein auf Momentum basierender Oszillator, mit dessen Hilfe ermittelt werden kann, wann ein Anlagevehikel überkauft oder überverkauft ist. Es wird auch verwendet, um die Richtung und Stärke des Preistrends zu bewerten. Mit diesen Informationen können Händler bestimmen, ob sie in einen Trade eintreten oder diesen verlassen, keinen Trade eingehen oder eine bestehende Position ergänzen möchten. Auf diese Weise kann der Indikator verwendet werden, um Handelssignale zu liefern, wenn er auf eine bestimmte Art und Weise wirkt.
Die zentralen Thesen
- Der CCI misst die Differenz zwischen dem aktuellen Preis und dem historischen Durchschnittspreis.
- Wenn der CCI über Null liegt, bedeutet dies, dass der Preis über dem historischen Durchschnitt liegt. Wenn der CCI unter Null liegt, liegt der Preis unter dem hsitorischen Durchschnitt.
- Hohe Werte von beispielsweise 100 oder mehr deuten darauf hin, dass der Preis deutlich über dem historischen Durchschnitt liegt und der Trend stark nach oben tendiert.
- Niedrige Werte unter -100 deuten zum Beispiel darauf hin, dass der Preis deutlich unter dem historischen Durchschnitt liegt und der Trend stark nach unten tendiert.
- Ein Anstieg von negativen oder nahe Nullwerten auf +100 kann als Signal verwendet werden, um auf einen aufkommenden Aufwärtstrend zu achten.
- Ein Übergang von positiven Werten oder Werten nahe Null auf -100 kann auf einen sich abzeichnenden Abwärtstrend hindeuten.
- Der CCI ist ein unbegrenzter Indikator, der auf unbestimmte Zeit nach oben oder unten gehen kann. Aus diesem Grund werden überkaufte und überverkaufte Werte für jeden einzelnen Vermögenswert in der Regel anhand der historischen extremen CCI-Werte ermittelt, bei denen sich der Preis umgekehrt hat.
Die Formel für den Commodity Channel Index (CCI) lautet:
CCI = Typischer Preis - MA.015 × Mittlere Abweichung bei: Typischer Preis = ∑i = 1P ((Hoch + Niedrig + Schließen) ÷ 3) P = Anzahl der PeriodenMA = Gleitender DurchschnittGleitender Durchschnitt = (∑i = 1PTypischer Preis) ÷ PMean Abweichung = (∑i = 1P∣Typischer Preis − MA∣) ÷ P \ begin {ausgerichtet} & \ text {CCI} = \ frac {\ text {Typischer Preis} - \ text {MA}} {.015 \ times \ Text {mittlere Abweichung}} \\ & \ textbf {wobei:} \\ & \ text {typischer Preis} = \ textstyle {\ sum_ {i = 1} ^ {P} ((\ text {hoch} + \ text { Niedrig} + \ text {Close}) \ div 3)} \\ & P = \ text {Anzahl der Perioden} \\ & \ text {MA} = \ text {Moving Average} \\ & \ text {Moving Average} = (\ textstyle {\ sum_ {i = 1} ^ {P} \ text {Typischer Preis}}) \ div P \\ & \ text {Mittlere Abweichung} = (\ textstyle {\ sum_ {i = 1} ^ {P } \ mid \ text {Typischer Preis} - \ text {MA} \ mid}) \ div P \\ \ end {ausgerichtet} CCI = .015 × Mittlere AbweichungTypischer Preis - MA wobei: Typischer Preis = ∑i = 1P ((High + Low + Close) ÷ 3) P = Anzahl der PeriodenMA = Moving AverageMoving Average = (∑i = 1P typischer Preis) ÷ PMean Deviation = (∑i = 1P ∣Typical Price − MA∣) ÷ P Für den Fall, dass Sie nicht mehr weiterkommen möchten
So berechnen Sie den Commodity Channel Index (CCI)
- Bestimmen Sie, wie viele Zeiträume Ihre IHK analysieren wird. 20 wird häufig verwendet. Weniger Perioden führen zu einem volatileren Indikator, während mehr Perioden ihn glatter machen. Für diese Berechnung werden 20 Perioden angenommen. Passen Sie die Berechnung an, wenn Sie eine andere Zahl verwenden.
- Verfolgen Sie in einer Kalkulationstabelle die Höchst- und Tiefststände, schließen Sie für 20 Perioden und berechnen Sie den typischen Preis.
- Berechnen Sie nach 20 Perioden den gleitenden Durchschnitt des typischen Preises, indem Sie die letzten 20 typischen Preise addieren und durch 20 dividieren.
- Berechnen Sie die mittlere Abweichung, indem Sie den gleitenden Durchschnitt vom typischen Preis der letzten 20 Perioden abziehen. Summiere die absoluten Werte (ignoriere die Minuszeichen) dieser Zahlen und dividiere dann durch 20.
- Fügen Sie den aktuellsten typischen Preis, den gleitenden Durchschnitt und die mittlere Abweichung in die Formel ein, um den aktuellen CCI-Wert zu berechnen.
- Wiederholen Sie den Vorgang nach jedem neuen Zeitraum.
Was sagt Ihnen der Commodity Channel Index (CCI) ">
Der CCI wird hauptsächlich dazu verwendet, neue Trends zu erkennen, auf überkaufte und überverkaufte Niveaus zu achten und Trendschwächen zu erkennen, wenn der Indikator vom Preis abweicht.
Wenn sich der CCI von einem negativen oder nahezu nullten Bereich auf über 100 bewegt, deutet dies möglicherweise darauf hin, dass der Preis einen neuen Aufwärtstrend startet. Sobald dies eintritt, können Händler auf einen Preisrückgang achten, gefolgt von einer Rally sowohl des Preises als auch des CCI, um eine Kaufgelegenheit zu signalisieren.
Das gleiche Konzept gilt für einen sich abzeichnenden Abwärtstrend. Wenn der Indikator von positiven Werten oder Werten nahe Null auf unter -100 abfällt, beginnt möglicherweise ein Abwärtstrend. Dies ist ein Signal, um aus Longs auszusteigen oder nach Leerverkaufsmöglichkeiten Ausschau zu halten.
Überkaufte und überverkaufte Level sind nicht festgelegt, da der Indikator nicht gebunden ist. Daher schauen Händler auf vergangene Messwerte des Indikators, um ein Gefühl dafür zu bekommen, wo sich der Preis umkehrt. Bei einer Aktie kann es dazu kommen, dass sie sich in der Nähe von +200 und -150 umkehrt. Ein anderer Rohstoff tendiert möglicherweise dazu, sich in der Nähe von +325 und -350 umzukehren. Verkleinern Sie das Diagramm, um viele Kursumkehrpunkte und die aktuellen CCI-Werte zu sehen.
Es gibt auch Unterschiede. Dies ist der Fall, wenn sich der Preis in eine Richtung bewegt, der Indikator jedoch in eine andere Richtung. Wenn der Preis steigt und der CCI fällt, kann dies auf eine Trendschwäche hindeuten. Während Divergenz ein schlechtes Handelssignal ist, da sie lange anhalten kann und nicht immer zu einer Preisumkehr führt, kann sie zumindest eine Warnung für den Händler sein, dass die Möglichkeit einer Umkehr besteht. Auf diese Weise können sie Stop-Loss-Levels verschärfen oder neue Trades in Richtung des Preistrends abwehren.
Der Unterschied zwischen dem Commodity Channel Index (CCI) und dem Stochastic Oscillator
Diese beiden technischen Indikatoren sind Oszillatoren, werden jedoch sehr unterschiedlich berechnet. Einer der Hauptunterschiede besteht darin, dass der stochastische Oszillator zwischen null und 100 gebunden ist, während die CCI unbegrenzt ist. Aufgrund der Berechnungsunterschiede liefern sie zu verschiedenen Zeiten unterschiedliche Signale, z. B. überkaufte und überverkaufte Werte.
Einschränkungen bei der Verwendung des Commodity Channel Index (CCI)
Die CCI wird häufig verwendet, um überkaufte und überverkaufte Konditionen zu erkennen, ist jedoch in dieser Hinsicht sehr subjektiv. Der Indikator ist nicht konsolidiert, und daher können frühere überkaufte und überverkaufte Werte in Zukunft nur geringe Auswirkungen haben.
Der Indikator bleibt auch zurück, was bedeutet, dass er manchmal schlechte Signale liefert. Eine Rallye auf 100 oder -100, um einen neuen Trend zu signalisieren, könnte zu spät kommen, da der Preis seinen Lauf genommen hat und sich bereits zu korrigieren beginnt. Solche Vorfälle nennt man Peitschensägen; Der Indikator gibt ein Signal aus, aber der Preis setzt sich nicht fort, nachdem dieses Signal abgegeben wurde, und das Geld geht beim Handel verloren. Wenn Sie nicht aufpassen, kann es häufig zu Peitschensägen kommen. Daher wird der Indikator am besten in Verbindung mit Preisanalysen und anderen Formen technischer Analysen oder Indikatoren verwendet, um CCI-Signale zu bestätigen oder abzulehnen. (Weiterführende Informationen finden Sie unter "Wie Händler CCI (Commodity Channel Index) zum Handeln mit Aktien-Trends verwenden".)
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