Verwendung von Dividenden für das Ruhestandseinkommen

Es gibt zahlreiche Theorien, die für die beste Methode zum Sparen im Ruhestand sprechen - eine traditionelle Asset-Allokation basierend auf einem Zeitrahmen. Dies schließt alternative Anlageklassen ein, um eine Diversifikation und Dividende für Erträge zu erzielen oder sich gegen Marktrisiken abzusichern. Die Verwendung von Dividenden im Ruhestand hat sowohl Vor- als auch Nachteile.

Die zentralen Thesen

• Anleger besitzen einen Teil des Unternehmens, von dem sie Aktien erworben haben, so dass ihnen auch ein Teil des Gewinns zusteht, der als Dividende ausgezahlt wird.
• Die Dividenden können zu festen Sätzen für Vorzugsaktionäre oder zu variablen Sätzen für Stammaktionäre ausgezahlt werden. Die Auszahlung erfolgt am häufigsten vierteljährlich.
• Dividenden können verwendet werden, um sich gegen Volatilität und Inflation abzusichern, indem eine stetige Ertragslieferung gewährleistet wird.
• Auf der anderen Seite können Unternehmen beschließen, keine Dividenden zu deklarieren, was den Vorteil der Diversifizierung eines Altersvorsorgeportfolios mit Dividenden zunichte machen kann.
• Dividenden werden mit dem Einkommensteuersatz besteuert, der über dem Kapitalgewinnsatz liegt.

Wie Dividenden funktionieren

Bevor Sie feststellen, ob Dividenden die beste Option für das Altersguthaben sind, ist es wichtig zu verstehen, wie Dividenden funktionieren. Wenn ein Investor eine Aktie erwirbt, wird er ein proportionaler Eigentümer des Unternehmens, basierend auf der Anzahl der Aktien, die er erwirbt. Aufgrund dieser Beziehung wird der vom Unternehmen erzielte Gewinn auf zwei Arten an den Anteilseigner weitergegeben:

• Eine Dividende wird pro Aktie ausgezahlt. Wenn ein Anleger 100 Aktien besitzt und das Unternehmen eine Dividende von 0, 50 USD je Aktie festlegt, erhält der Anleger eine Dividendenausschüttung von insgesamt 50 USD.
• Der Aktienkurs des Unternehmens kann im Laufe der Zeit steigen, wodurch die vom Anleger gehaltenen Aktien wertvoller werden, was auch als Kapitalzuwachs bezeichnet wird.

Dividenden werden in der Regel vierteljährlich in bar ausgezahlt und müssen zum Ex-Dividende-Datum im Besitz sein, um die erklärte Dividende zu erhalten. Aktionäre, die Vorzugsaktien besitzen, erhalten festverzinsliche Dividenden, während Stammaktionäre variabel verzinsliche Auszahlungen erhalten.

Vor- und Nachteile von Dividenden

Vorteile

Die meisten Anleger sind besorgt über eine schlechte Anlageperformance, Kapitalverlust und die ständige Gefahr einer hohen Inflation. Dividenden können eine Absicherung gegen diese Risiken darstellen und gleichzeitig für den Ruhestand sparen.

Aktieninvestitionen sind zwar für Anleger wegen des Potenzials höherer Renditen attraktiv, die Volatilität auf dem Markt kann jedoch Anlass zur Sorge für Anleger sein, die im Ruhestand sparen. Die Konzentration ausschließlich auf den Kapitalzuwachs durch Aktieninvestitionen bietet möglicherweise nicht die Beständigkeit, die Anleger benötigen, um die Vorsorgeziele zu erreichen. Das Hinzufügen von Dividendenaktien zur Vermögensallokation kann dazu beitragen, den Verlust von Aktienpositionen zu mindern.

Anleger können Dividenden einsetzen, um sich langfristig gegen eine steigende Inflation abzusichern. Obwohl die Zinsen in letzter Zeit relativ niedrig waren, wirkt sich die Inflation nach wie vor negativ auf die Anlagerenditen aus. Anleger, die Positionen in Dividendenaktien halten, sind möglicherweise besser in der Lage, höhere Inflationsraten zu steuern und gleichzeitig für den Ruhestand zu sparen.

Nachteile

Obwohl es Gründe gibt, warum Anleger den Kapitalzuwachs bei Aktienpositionen mit scheinbar konstanten Dividendenzahlungen ergänzen möchten, sind einige Einschränkungen zu beachten. Dividenden sind nicht garantiert; Wenn Sie sich auf konstante Auszahlungen verlassen, können die Sparprognosen in die falsche Richtung gehen. Sollten Unternehmen beschließen, keine Dividenden zu deklarieren, könnten Anleger ihre Sparziele verfehlen.

Dividenden werden mit einem qualifizierten Dividendensteuersatz besteuert, der von der Einkommensklasse abhängt, in die der Anleger fällt, während die mit dem Verkauf geschätzter Aktien verbundenen Gewinne mit dem niedrigeren Kapitalgewinnsteuersatz besteuert werden. Die Zahlung höherer Steuern kann sich nachteilig auf den Zeitpunkt auswirken, zu dem das Ruhestandseinkommen in Anspruch genommen wird.

Obwohl Dividenden eine Chance für beständiges Wachstum und eine Absicherung gegen Inflation darstellen können, müssen Anleger, die für den Ruhestand sparen, die möglichen Nachteile dieser Anlagestrategie kennen.