Securities Industry Essentials (SIE) -Prüfung

Die Eignungsprüfungen für mehrere Berufe in der Finanzdienstleistungsbranche, die früher als Reihenprüfungen bezeichnet wurden, wurden zu einer ersten Prüfung zusammengefasst, der Securities Industry Essentials Exam - oder der SIE Exam. Bereits im Jahr 2015 hat die Aufsichtsbehörde für die Finanzindustrie (FINRA) ihre Teststruktur gestrafft, indem sie das über mehrere der Reihenprüfungen ausgetauschte Grundwissen in der SIE zusammenfasst. Die Kandidaten können dann eine zusätzliche "Top-Off" -Qualifizierungsprüfung für das jeweilige Fach ablegen, in das sie eintreten möchten.

Die zentralen Thesen

• Das SIE hat die Struktur der verschiedenen bestehenden Qualifikationsprüfungen dramatisch verändert.
• Sie müssen nicht mit einer FINRA-Mitgliedsfirma verbunden sein, um an der SIE teilnehmen zu können.
• Wenn Sie bereits eine der FINRA-Prüfungen bestanden haben und als Vertreter registriert sind, müssen Sie die SIE nicht ablegen.

Änderungen in der SIE-Qualifikation (Securities Industries Essentials Exam)

Das SIE hatte einen großen strukturellen Einfluss auf die Qualifikationsprüfungen. Die SIE ersetzt Teile jeder vorherigen Prüfung, einschließlich der Serien 6, 7, 22, 55/56 (ersetzt durch Serie 57), 79, 82, 86/87 und 99. Diese Tests wurden verkleinert Es werden Qualifikationsprüfungen, die sich auf das für die jeweilige Qualifikation erforderliche Fachwissen konzentrieren.

Top-off-Prüfungen werden für die folgenden repräsentativen Kategorien angeboten:

• Vertreter der Investmentgesellschaft (IR) - Serie 6
• General Securities Representative (GS) - Serie 7
• DPP-Vertreter (DR) - Serie 22
• Wertpapierhändler (TD) - Serie 57
• Investment Banking Representative (IB) - Reihe 79
• Vertreter für private Wertpapierangebote (PR) - Serie 82
• Research Analyst (RS) - Reihen 86 und 87
• Operations Professional (OS) - Serie 99

Insgesamt war dies eindeutig ein Versuch, einige der doppelten Informationen in den Tests zu entfernen, aber es öffnete auch die Tür zu einer viel wichtigeren Änderung des Qualifizierungsprozesses, der nicht länger mit einer FINRA-Mitgliedsfirma verbunden sein muss Nimm die SIE.

Nach den früheren FINRA-Regeln mussten Sie in der Regel von einem FINRA-Mitglied angestellt oder anderweitig gefördert werden, um an den Prüfungen teilnehmen zu können. Das SIE beseitigt diese Anforderung, obwohl Sie immer noch mit einer FINRA-Mitgliedsfirma verbunden sein müssen, um die Abschlussprüfungen abzulegen. Dies bedeutet, dass eine Person selbstständig den Weg zu einer FINRA-Qualifikation beschreiten kann.

Die erfolgreiche Teilnahme an der SIE garantiert niemandem einen erfolgreichen Einstieg in die Finanzbranche. Es kann jedoch davon ausgegangen werden, dass ein erfolgreicher Abschluss vor der Jobsuche Ihnen einen Vorteil verschafft, da ein potenzieller Arbeitgeber nur die Abschlussprüfung sponsern muss um Sie für eine bestimmte Rolle zu qualifizieren.

FINRA befürwortete die Idee, dass Absolventen und diejenigen, die in die Branche einsteigen möchten, die SIE selbstständig führen sollten. Sie haben es attraktiver gemacht, indem sie die Gültigkeitsdauer der SIE auf vier Jahre verlängert haben und den vorbeigehenden Teilnehmern ein großzügiges Zeitfenster eingeräumt haben, um eine Firma zu finden, die die Top-Off-Prüfungen sponsert. FINRA-Mitgliedsunternehmen können über das Central Registration Depository (CRD) nachlesen, wer die Prüfung bestanden hat.

SIE und Top Off-Prüfungen als Ersatz

In den ursprünglichen Anträgen der Securities and Exchange Commission bezog sich FINRA auf den Herbst 2016 bis Anfang 2017, um die Prüfungen mit dem höchsten Prüfungsvolumen durchzuführen. Dies erwies sich als etwas optimistisch. Es gab mehrere Terminverschiebungen, die auf die Bitte der Mitgliedsfirmen und Branchenverbände zurückzuführen waren, mehr Zeit zu haben, um ihre eigenen Prozesse entsprechend der neuen Struktur festzulegen. Die Einführung der SIE- und Top-off-Prüfungen fand am 1. Oktober 2018 statt und ging mit der Einstellung mehrerer Prüfungen mit geringem Prüfungsvolumen einher, z. B. der Serien 42 und 62.

Ursprünglich war der März 2018 für die Implementierung des SIE und der Auffüllungen für die Serien 6, 7 und 79 vorgesehen. Der 1. Oktober 2018 war der Termin für eine vollständige Überarbeitung und nicht für einen schrittweisen Ansatz. Ein wenig Verwirrung zu stiften, war Teil des Modernisierungsversuchs; Die Serie 55 wurde durch die Serie 57 ersetzt, obwohl sie in der ursprünglichen Bekanntmachung für die SIE-Aktualisierungen immer noch enthalten war. Dieses Update war lediglich ein Standardbestandteil des FINRA-Lehrplans zur Überprüfung und Optimierung und nicht Teil einer Überarbeitung der Kernkenntnisse.

Struktur der SIE-Prüfung

Die SIE-Prüfungsstruktur basiert weitgehend auf den allgemeinen Wissenskomponenten der Prüfungen, für die sie diesen Teil ersetzt hat. Im Januar 2018 legte die FINRA weitere Einzelheiten zur Struktur vor. Die Abschnitte und Fragen zählen wie folgt:

Die 75 Fragen sind tatsächlich 85, da es 10 zufällig verteilte Fragen vor dem Test gibt, die nicht für die Punktzahl der Prüfung angerechnet werden. Die Kandidaten haben eine Stunde und fünfundvierzig Minuten Zeit, um die gesamte Prüfung zu absolvieren. Ein vollständiger Überblick über die SIE-Inhalte ist derzeit auf der Website von FINRA verfügbar.

Wie wirkt sich das SIE auf mich aus?

Wenn Sie bereits eine der FINRA-Prüfungen bestanden haben und derzeit als Vertreter registriert sind, haben Sie die SIE bereits bestanden. Wenn Sie eine der Prüfungen bestanden haben und derzeit nicht registriert sind, müssen Sie möglicherweise die SIE ablegen, je nachdem, wie viele Jahre bis zu Ihrer nächsten Registrierung vergangen sind. Und wenn Sie die Prüfung bestanden haben, Ihre Registrierung jedoch abgelaufen ist, müssen Sie die SIE und das neue Guthaben für diese Qualifikation ablegen, bevor Sie erneut registriert werden. Dies ist so ziemlich das Gleiche wie immer, außer dass Sie zwei Prüfungen statt einer ablegen würden. In der Tat sind die Prüfungen so konzipiert, dass sie die gleiche Gesamtzeit wie die vorherigen Versionen dauern. Beispielsweise dauert die SIE- und die Series 7-Abschlussprüfung genauso lange wie die vorherige Series 7-Prüfung.

Für Mitgliedsunternehmen sind die Kosten für die Abschlussprüfungen geringer als für die vorherigen Prüfungen, da der Inhalt auf die SIE verlagert wurde. Wenn also eine Person vor ihrem Eintritt in ein Unternehmen die SIE bestanden hat, ist dies ein guter Hinweis darauf, dass diese Person bereits über die Grundkenntnisse und Voraussetzungen verfügt, um eine Abschlussprüfung zu bestehen. Und natürlich werden die Kosten für die Registrierung dieser Person gesenkt, da sie für die SIE aus eigener Tasche bezahlt hat. All dies wird wahrscheinlich dazu beitragen, einen Kandidaten für ein Unternehmen attraktiver zu machen.

Die Quintessenz

Wenn Sie bereits gesponsert wurden, um eine der Qualifizierungsprüfungen abzulegen, sollten Sie diese ablegen. Diese Änderungen haben keinerlei Auswirkungen auf Sie. Wenn Sie davon ausgehen, in Zukunft gesponsert zu werden, wird sich der zu meisternde Gesamtinhalt nicht ändern, auch wenn Sie dies in zwei Schritten tun müssen. Wenn Sie jedoch noch nicht gesponsert sind oder in der Branche tätig sind, öffnet das SIE die Tür für Sie, um den Weg einer Finanzkarriere zu beschreiten, ohne sich zuvor mit einer Mitgliedsfirma identifizieren zu müssen. Diese Änderung gibt Ihnen eine Auswahl, die Sie vorher nicht hatten.

FAQs

Wenn ich eine Serie 7 hatte und diese abgelaufen ist, muss ich dann die neue SIE nehmen oder bin ich großväterlich?

Wenn Ihre Lizenz abgelaufen ist - vorausgesetzt, zwei Jahre sind seit Ihrer letzten Registrierung vergangen -, müssen Sie die Serie 7 erneut abnehmen. Sie müssen die SIE nur dann erneut abnehmen, wenn vier Jahre seit Ihrer letzten Abnahme oder Registrierung vergangen sind.

Gibt es einen Auftrag zur Abnahme der SIE und der Aufladung? Soll ich sie zusammen oder getrennt nehmen?

Das SIE soll an erster Stelle stehen, aber das SIE und die damit verbundenen Abschlussprüfungen können auch im selben Zeitraum absolviert werden. Tatsächlich können Sie SIE und Serie 7 am selben Tag aufladen - genau wie die vorherige Serie 7.

Kann ich durch Bestehen der SIE-Prüfung ein eingetragener Vertreter ohne Firmensponsor werden?

Sie müssen eine Abschlussprüfung ablegen, um ein registrierter Vertreter zu werden, der ohne einen Unternehmenssponsor nicht abgelegt werden kann.

Wird die neue SIE schwieriger oder einfacher als die alte Serie 7?

Der Gesamtinhalt der beiden Tests - der SIE- und der Series 7-Abschlussprüfung - ist nahezu identisch mit dem der vorherigen Series 7.

Wie lange ist die SIE gültig und muss sie erneuert werden?

Die SIE ist vier Jahre gültig. Es muss erneuert werden, wenn seit Ihrer letzten Registrierung vier Jahre vergangen sind.

Was ist die Wartezeit, wenn ich versage?

Die Wartezeit beträgt 30 Tage für den ersten und den zweiten Versuch. Wenn Sie den dritten Versuch nicht bestehen, beträgt die Wartezeit sechs Monate.