Bausparkasse
Bausparkassen waren gegenseitig gehaltene Finanzinstitute, die die Zugänglichkeit von Wohnungsbaudarlehen von den 1830er bis in die 1930er Jahre erheblich verbesserten. Geleitet von einem Geist der „gegenseitigen Selbsthilfe“ sammelten die Teilnehmer ihr Geld - in der Regel in kleinen, regionalen B & Ls - und waren wiederum berechtigt, Dividenden zu erhalten und eine Hypothek aufzunehmen. Ab Mitte der 1930er Jahre wandelten sich B & Ls in staatliche Spar- und Kreditinstitute um, die eine Charta der US-Regierung hatten und sich auf die Einlagensicherung des Bundes stützten.
Funktionsweise einer Bausparkasse
Eine Bausparkasse, auch als Sparsamkeit bekannt, wurde gegründet, als sich eine Gruppe von Einzelpersonen bereit erklärte, einen Mitgliedsbeitrag zu entrichten und eine bestimmte Anzahl von Aktien mit einem festgelegten Fälligkeitswert zu zeichnen. Die Mitglieder waren dann verpflichtet, jeden Monat einen bestimmten Betrag zu zahlen, bis der Fälligkeitswert ihrer Aktien erreicht war.
Wenn eine Person fünf Aktien mit einem Laufzeitwert von jeweils 600 USD herausnimmt, kann sie einen Kredit für bis zu 3.000 USD aufnehmen. Aufgrund des begrenzten Kapitals dieser Vereinigungen müssten sich die Mitglieder im Allgemeinen abwechseln - oder insbesondere die anderen Mitglieder überbieten -, um einen Wohnungsbaukredit aufzunehmen. Wenn sie noch Geld für die Aktien schuldeten, würden sie diese weiter auszahlen, bis die Note annulliert wurde.
Die Bausparkassen wurden nach der Weltwirtschaftskrise bundesweit reguliert und verwandelten sich in die heutigen Bausparkassen.
Die ersten Bausparkassen waren so strukturiert, dass sie als „Kündigungs-“ oder geschlossene Pläne ausgingen, als alle von ihnen gewährten Kredite zurückgezahlt wurden. Mitte des 19. Jahrhunderts entstanden jedoch sogenannte "Serienpläne", die in regelmäßigen Abständen neue Aktien mit einem eigenen Kündigungstermin ausgaben. Letztendlich machten diese „dauerhaften Plänen“ Platz, in denen Mitglieder beitreten konnten, wann immer sie wollten.
Geschichte der Bausparkassen
Gebäude und Kredite wurden von den britischen Bausparkassen beeinflusst, die während der industriellen Revolution im Vereinigten Königreich vorherrschten. Die großen Anzahlungen und die kurzen Rückzahlungsfristen - oft fünf Jahre oder weniger -, die von den Depotbanken verlangt wurden, erwiesen sich als erhebliche Hürde für das Wohneigentum der Mittelklasse. Die Bausparkassen umgingen das traditionelle Bankensystem, indem sie den Mitgliedern erlaubten, Aktien zu kaufen und Kredite gegen ihren Wert aufzunehmen, wenn sie ein Haus kauften.
Zwei in England geborene Fabrikarbeiter gründeten 1831 den ersten amerikanischen Bau- und Kreditverein in Philadelphia. Bald würden diese lokalen Genossenschaften im gesamten Nordosten und im mittleren Atlantik entstehen. In den 1870er Jahren waren in den meisten Bundesstaaten Gebäude und Kredite aufgetaucht.
Das Wachstum von B & Ls wurde um diese Zeit durch das steigende Einkommen von Facharbeitern befeuert. Zwar konnten sie sich die hohe Anzahlung für einen Bankkredit in der Regel nicht leisten, doch ihr höheres Einkommen ermöglichte den Kauf von Immobilien über diese alternative Finanzierungsquelle.
Die Nutzung von Bausparkassen und Kreditgenossenschaften erreichte 1927 ihren Höhepunkt, als 12.804 von ihnen über das ganze Land verstreut waren und mehr als 11 Millionen Mitglieder betreuten. Innerhalb eines Jahrzehnts würde dieser Einfluss jedoch stark abnehmen.
Bauen und Kredite vs. Sparen und Kredite
Als Reaktion auf die Weltwirtschaftskrise und die sich daraus ergebende Verschlechterung der B & L-Bilanzen begann die Regierung, Urkunden für eine neue Art von Kreditgebern anzubieten: die staatlichen Spar- und Kreditinstitute. Während die Industrie zunächst zögerte, die Vorschriften des Bundes zu akzeptieren, wurden die Vorteile schließlich offensichtlich.
Zum einen bargeldlos S & Ls könnten Kredite beim Federal Home Loan Bank Board aufnehmen, das 1932 durch das Federal Home Loan Bank Act eingerichtet wurde, um ihr Kapital zu stützen. Darüber hinaus hatte die Federal Savings and Loan Insurance Corporation (FSLIC) zum Ziel, die Sparsamkeit zu stabilisieren, indem sie die Einlagen ihrer Mitglieder garantierte.