Warum die Boeing-Aktie weiter hoch fliegen wird

(Hinweis: Der Autor dieser Fundamentalanalyse ist ein Finanzautor und Portfoliomanager.)

Die Aktie von Boeing Co. (BA) ist in den letzten 52 Wochen um rund 100% gestiegen und war 2017 die Aktie mit der besten Wertentwicklung des Dow Jones Industrial Average. Bis zu diesem Zeitpunkt stieg die Aktie im Jahr 2018 bereits um rund 15, 5% und übertraf damit das Jahr 2018 das Plus des S & P 500 von rund 7%. Trotz des technischen Handelsmusters, das darauf hindeutet, dass die Aktie möglicherweise überfordert ist, sehen einige Optionshändler, dass die Aktie um weitere 9% auf fast 370 USD steigt.

Die Boeing-Aktie verzeichnete ein enormes Jahr 2017, als die Verkäufe von Jets aufgrund einer sich festigenden Weltwirtschaft anstiegen. Berücksichtigen Sie den effektiven Steuersatz des Unternehmens von rund 30%, und die Aktie könnte ein großer Gewinner der Unternehmenssteuerreform sein. All diese Faktoren haben dazu beigetragen, die Aktien von Boeing anzuheben. Anleger werden jedoch auf Warnsignale achten, wenn Boeing am Morgen des 31. Januar die Ergebnisse des vierten Quartals meldet. Das Unternehmen geht davon aus, dass der Gewinn um 16, 5% auf 2, 88 USD gestiegen ist, während der Umsatz nur um 6, 5% auf 24, 78 Mrd. USD gestiegen ist nach Ycharts.

Große Handelsspanne

Optionsgeschäfte signalisieren, dass Boeing aufgrund des für den 16. März festgelegten Verfalls noch mehr Spielraum für einen Anstieg haben könnte. Die Long-Straddle-Optionsstrategie geht davon aus, dass die Aktie um rund 8% steigen oder fallen könnte, was einer Spanne von 311 bis 311 USD entspricht 370 US-Dollar. Die Kosten für einen Put und einen Anruf betragen ca. 30 USD.

(Interaktive Makler)

Bullische Wetten

Am auffälligsten erscheint, dass Calls mit 2.200 offenen Kontrakten von fast 4 zu 1 favorisiert werden, verglichen mit nur 655 bei den Puts beim $ 340-Streik. Trotz der geringen Anzahl von Verträgen weist die Position einen Nominalwert von rund 3, 2 Mio. USD auf, was ein anständiger Betrag ist. Der Ausübungspreis von 360 USD zeigt, dass es ungefähr 1.260 offene Kontrakte gibt, was ungefähr 1 Million USD entspricht - eine kleine Wette. Aber die Aktie müsste auf fast 368 USD steigen, nur damit die Optionen ausgeglichen sind. Die 320-Dollar-Put-Kontrakte haben fast 3.800 offene Kontrakte, was einem Nominalwert von etwa 2, 5 Millionen Dollar entspricht.

Bärische technische Muster

Trotz des Optimismus am Optionsmarkt deutet das Diagramm darauf hin, dass die Aktie möglicherweise überkauft ist und einen relativen Stärkenindex von über 70 aufweist. Sollten die Boeing-Aktien nach den Ergebnissen fallen, deutet das Diagramm auf eine technische Unterstützung von rund 300 USD hin, was einem Rückgang entspricht von ungefähr 12% von seinem gegenwärtigen Preis.

Obwohl es viele Gründe gibt, warum die Boeing-Aktie nach ihrem starken Anstieg eine Pause einlegen könnte, scheinen einige darauf zu setzen, dass der Anstieg noch nicht vorbei ist - zumindest noch nicht. (Zugehörige Informationen finden Sie unter "Boeing-Aktien noch zu früh kaufen".)

Michael Kramer ist der Gründer von Mott Capital Management LLC, einem eingetragenen Anlageberater, und der Manager des aktiv verwalteten, langfristigen thematischen Wachstumsportfolios des Unternehmens. Kramer kauft und hält Aktien in der Regel für eine Dauer von drei bis fünf Jahren. Klicken Sie hier, um die Biografie von Kramer und die Bestände seines Portfolios anzuzeigen. Die dargestellten Informationen dienen ausschließlich Bildungszwecken und sind nicht dazu gedacht, ein Angebot oder eine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf bestimmter Wertpapiere, Anlagen oder Anlagestrategien abzugeben. Anlagen sind mit Risiken verbunden und, sofern nicht anders angegeben, nicht garantiert. Wenden Sie sich zunächst an einen qualifizierten Finanzberater und / oder Steuerberater, bevor Sie eine der hier beschriebenen Strategien umsetzen. Auf Anfrage stellt der Berater eine Liste aller Empfehlungen der letzten zwölf Monate zur Verfügung. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein Hinweis auf die zukünftige Wertentwicklung.