Die Gefahren, wenn Sie Ihren 401 (k) auf Autopilot schalten

Vanguards Bericht "How America Saves" (2018) enthält einige interessante Erkenntnisse darüber, wie die Amerikaner ihren Ruhestand planen. Zu den größten Trends gehört die Verwendung von Stichtagsmitteln zur Steigerung des Altersguthaben. Dem Bericht zufolge boten Ende 2017 neun von zehn Sponsoren von beitragsorientierten Plänen Fonds mit Stichtag als Anlageoption an.

"Fonds mit Stichtag sind für Administratoren von 401 (k) -Plänen in der Regel attraktiver, da diese Wertpapiere die Verantwortung für die Neuzuweisung des Portfolios vom Planverwalter ablösen", sagt Brett Tharp, Senior Financial Planning Analyst bei eMoney Advisor. (Siehe auch: Ist ein Zieldatum-Fonds die beste Wahl? )

Laut dem Bericht von Vanguard verwenden 75% der Mitarbeiter, die in einem 401 (k) oder einem ähnlichen beitragsorientierten Plan eingeschrieben sind, Zieldatumsfonds, und zwei Drittel der Teilnehmer, die eine Zieldatumsfondsstrategie verwenden, haben ihr gesamtes Konto in einem einzigen Fonds angelegt . Zwar können Fonds mit Stichtagskonditionen Ihre Altersvorsorge vereinfachen, doch können sie zum Mittelpunkt Ihrer Anlagestrategie werden.

"Konzeptionell sind Fonds mit einem geplanten Datum großartig. Sie gleichen sich automatisch an, wenn Sie älter werden und sich dem Ruhestand nähern", sagt Tony Drake, CEO und Gründer von Drake & Associates in Waukesha, Wisconsin. "Wenn Sie jedoch 100% Ihrer Positionen in einem einzelnen Fonds halten, ist dies möglicherweise eine Überforderung."

Wenn Ihre Altersvorsorge derzeit Fonds zum Stichtag umfasst oder Sie diese in Erwägung ziehen, ist es wichtig, die Vor- und Nachteile in Einklang zu bringen.

Abwägen der Vorzüge von Fonds mit Stichtag

Zielfonds haben im Vergleich zu anderen Investmentfonds oder -fonds bestimmte Vorteile, beginnend mit ihrem Renditepotenzial. Laut Untersuchungen von Alight Solutions, die von Pension & Investments abgedeckt werden, lieferten Fonds mit Stichtag eine durchschnittliche jährliche Rendite von 3, 66% für beitragsorientierte Plan-Teilnehmer, die konsequent verwaltete Konten verwendeten. Der Durchschnitt für konsistente Nichtnutzer lag im Vergleich bei 3, 39%. Mit anderen Worten, beitragsorientierte Plan-Teilnehmer, die regelmäßig in einem Zieldatumsfonds registriert bleiben, erzielten bessere Renditen als Teilnehmer, die nur sporadisch oder überhaupt nicht in diesen Fonds investiert haben.

Zielfonds können auch aus Kostengründen anlegerfreundlicher sein. Nach Angaben von Morningstar, die von Investment News veröffentlicht wurden, sank die durchschnittliche vermögensgewichtete Aufwandsquote für Fonds zum Stichtag 2017 auf 66 Basispunkte. Dieser Rückgang war das neunte Jahr in Folge, in dem die Aufwandsquote für Fonds zum Stichtag zurückging.

Das Potenzial für eine bessere Rendite und niedrigere Gebühren kann attraktiv erscheinen, wenn Sie versuchen, das Altersguthaben zu erhöhen, insbesondere wenn Sie einen Ansatz bevorzugen, bei dem Sie bei Ihren Anlageentscheidungen nicht extrem umsichtig sein müssen. "Zieldatum Fonds sind eine einfache Lösung für Leute, die entweder nicht investieren wollen oder die von Geld eingeschüchtert sind", sagt Drake. Sie bieten auch eine umfassendere Möglichkeit, Anlagen auszuwählen, anstatt nur die Wertentwicklung eines Fonds oder einer Aktie in der Vergangenheit zu überprüfen.

Ein weiteres Plus: Fonds mit Stichtag passen ihre Vermögensallokation im Laufe der Zeit automatisch an das gewünschte Verfallsdatum an und entlasten Sie von der Auswahl individueller Anlagen, die Ihren Zielen und Ihrer Risikotoleranz entsprechen. "Viele Anleger sind sich nicht bewusst oder vergessen einfach, ihre Allokation zu ändern", sagt Tharp. "Fonds mit Stichtag helfen, dieses Risiko zu mindern und zu verringern."

Zieldatumsfonds sind zu einem Hauptziel für Anleger im Ruhestand geworden

Es gibt einige gute Gründe für eine Investition in Fonds mit Stichtag, aber der Bericht von Vanguard gibt Aufschluss darüber, warum diese Fonds inzwischen einen so großen Anteil an den Portfolios der beitragsorientierten Plan-Teilnehmer ausmachen. Die Antwort ist sehr einfach: Automatisierung.

Laut Vanguard hat sich die Akzeptanz der automatischen Registrierung seit Ende 2007 verdreifacht. Ende 2017 hatten 46% der Vanguard-Pläne die automatische Registrierung übernommen, und 63% der neuen Planteilnehmer im Jahr 2017 waren automatisch registriert. Noch wichtiger ist, dass 99% der Pläne mit automatischer Registrierung den Teilnehmern des Plans automatisch eine Standard-Anlagestrategie zuweisen, wobei 97% der Pläne einen Fonds mit dem Stichtag als Standard auswählen. Die automatische Aufnahme in einen Fonds mit Stichtag mag attraktiv klingen, wenn Sie die Altersvorsorge einfach halten möchten, aber es gibt einige potenzielle Nachteile. (Weitere Informationen finden Sie unter: Vor- und Nachteile von Fonds mit Stichtag. )

Das Problem beim Einschalten des Autopiloten mit dem 401 (k)

Das größte Problem bei Fonds mit Stichtag ist, dass sie sich nur auf eine Variable konzentrieren: Ihr Rentenalter. Keith Clark, Geschäftsführer von DWC - The 401 (k) Experts, sagt, dass sich die Teilnehmer des beitragsorientierten Plans auf mindestens drei Variablen konzentrieren sollten: ihren Beitragssatz, die Unternehmenszuordnung von Beiträgen oder die Gewinnbeteiligung und wie viel Fortschritt sie bisher gemacht haben auf ihre Altersziele hin.

"Die Teilnehmer steuern zwei Variablen, ihre Beiträge und ihre Investitionsauswahl", sagt Clark. Das Problem bei der standardmäßigen Verwendung von Geldern mit Stichtag ist, dass Ihr Portfolio möglicherweise zu konservativ ist, um die Art von Rendite zu erzielen, die Sie suchen, oder Sie einem zu hohen Risiko ausgesetzt sind.

Die automatische Registrierung in Fonds mit Stichtag kann auch zu einer Unterbrechung führen, wenn es darum geht, was in Ihrem Portfolio geschieht. "Nicht auf Ihre Altersvorsorge zu achten, ist immer ein Nachteil", sagt Clark. "Mindestens einmal im Quartal sollten Sie Ihr Altersguthaben überprüfen, um die Richtigkeit aller Transaktionen zu gewährleisten, und mindestens einmal jährlich, um festzustellen, wo Sie in Bezug auf Ihre Altersziele stehen." Dazu gehört die Überprüfung der Gebühren, die Sie für Zieldatumsmittel oder andere Investitionen zahlen. Je höher die Gebühren, desto weniger Retouren können Sie behalten. (Siehe auch: So gleichen Sie 401 (k) Assets neu aus .)

Die Quintessenz

Laut Tharp hängt die Entscheidung, ob ein Zieldatum für einen Fonds angemessen ist, weitgehend davon ab, welche Art von Anleger Sie sind. "Fonds mit Stichtag können für Anleger von Vorteil sein, die keine Zeit haben und sich nicht um die Verwaltung ihrer Portfolios kümmern möchten", rät Tharp, "während Anleger, die den Markt genau verfolgen und Spaß daran haben, ihre Portfolios aufzubauen und neu zuzuteilen, dies in Betracht ziehen könnten alternative Optionen. "

Denken Sie daran, dass nicht alle Fonds gleichermaßen erstellt wurden, wenn Sie in Ihrem Vorsorgeplan Geldmittel zum Stichtag anstreben möchten. "Die Mittel zum Stichtag sehen bei jedem Anbieter anders aus", sagt Drake. "Sie setzen sich aus unterschiedlichen Prozentsätzen von Aktien zusammen und einige werden aktiv verwaltet, während andere ausschließlich Indexfonds sind."

Die Mittel zum Stichtag sind zwar einfach, aber am Ende des Tages müssen Sie Ihre Hausaufgaben noch erledigen, um sicherzustellen, dass Sie mit der Altersvorsorge Ihres Arbeitgebers den richtigen Kurs einschlagen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Die besten Strategien zur Maximierung Ihres 401 (k) .)