Trendhandel
Trendhandel ist ein Handelsstil, der versucht, Gewinne durch die Analyse der Dynamik eines Vermögenswerts in eine bestimmte Richtung zu erfassen. Wenn sich der Preis in eine Richtung wie nach oben oder unten bewegt, spricht man von einem Trend. Trendtrader gehen eine Long-Position ein, wenn ein Wertpapier im Aufwärtstrend ist. Ein Aufwärtstrend ist durch höhere Swing-Tiefs und höhere Swing-Hochs gekennzeichnet. Trendtrader entscheiden sich möglicherweise für eine Short-Position, wenn ein Vermögenswert eine niedrigere Tendenz aufweist. Ein Abwärtstrend ist durch niedrigere Swing-Tiefs und niedrigere Swing-Hochs gekennzeichnet. Es gibt eine Vielzahl von Handelsstrategien, wie beispielsweise die Chikou-Spanne.
2:00Vier häufig verwendete Indikatoren im Trendhandel
Grundlegendes zum Trendhandel
Bei Trendhandelsstrategien wird davon ausgegangen, dass sich ein Wertpapier weiterhin in die gleiche Richtung bewegt, in die es aktuell tendiert. Solche Strategien enthalten häufig eine Take-Profit- oder Stop-Loss-Rückstellung, um im Falle einer Trendumkehr einen Gewinn zu erzielen oder große Verluste zu vermeiden. Der Trendhandel wird von kurz-, mittel- und langfristigen Händlern eingesetzt.
Die zentralen Thesen
- Trendtrading ist eine Handelsmethode, mit der Aufwärtstrends genutzt werden sollen, bei denen der Preis tendenziell neue Höchststände erreicht oder Abwärtstrends, bei denen der Preis tendenziell neue Tiefststände erreicht.
- Ein Aufwärtstrend ist eine Reihe von höheren Swing-Höhen und höheren Swing-Tiefen. Ein Abwärtstrend ist eine Reihe von niedrigeren Swing-Höhen und niedrigeren Swing-Tiefen.
- Neben der Betrachtung von Hochs und Tiefs nutzen Trendtrader andere Tools wie Trendlinien, gleitende Durchschnitte und technische Indikatoren, um die Trendrichtung zu identifizieren und möglicherweise Handelssignale zu liefern.
Händler verwenden sowohl Preisaktionen als auch andere technische Tools, um die Trendrichtung zu bestimmen und festzustellen, wann sie sich möglicherweise ändert.
Price Action Trader betrachten die Kursbewegungen auf einem Chart. Für einen Aufwärtstrend wollen sie, dass sich der Preis über den letzten Höchstständen bewegt, und wenn der Preis fällt, sollte er über den vorherigen Swing-Tiefs bleiben. Dies zeigt, dass der Kurs zwar auf und ab schwankt, die gesamte Flugbahn jedoch aufwärts ist.
Das gleiche Konzept wird auf Abwärtstrends angewendet, wobei Händler beobachten, ob der Preis insgesamt niedrigere Tiefs und niedrigere Hochs erzielt. Wenn dies nicht mehr der Fall ist, ist der Abwärtstrend in Frage gestellt oder vorbei, und daher wird der Trendtrader nicht mehr daran interessiert sein, eine Short-Position zu halten.
Trend Trading-Strategien
Es gibt viele verschiedene Trendhandelsstrategien, die jeweils verschiedene Indikatoren und Preisaktionsmethoden verwenden. Für alle Strategien sollte ein Stop-Loss verwendet werden, um das Risiko zu steuern. Für einen Aufwärtstrend wird ein Stop-Loss unterhalb eines vor dem Eintritt eingetretenen Swing-Tiefs oder unterhalb eines anderen Unterstützungsniveaus platziert. Bei einem Abwärtstrend und einer Short-Position wird ein Stop-Loss häufig direkt über einem vorherigen Swing-Hoch oder über einem anderen Widerstandsniveau platziert.
Moving Averages: Diese Strategien beinhalten die Eingabe einer Long-Position, wenn ein kurzfristiger gleitender Durchschnitt einen längerfristigen gleitenden Durchschnitt überschreitet, oder die Eingabe einer Short-Position, wenn ein kurzfristiger gleitender Durchschnitt einen längerfristigen gleitenden Durchschnitt unterschreitet. Alternativ können einige Händler darauf achten, wann der Preis einen gleitenden Durchschnitt überschreitet, um eine Long-Position zu signalisieren, oder wann der Preis einen Durchschnitt unterschreitet, um eine Short-Position zu signalisieren.
Typischerweise werden gleitende Durchschnittsstrategien mit einer anderen Form der technischen Analyse kombiniert, um die Signale herauszufiltern. Dies kann die Betrachtung von Kursbewegungen zur Bestimmung des Trends einschließen, da gleitende Durchschnitte sehr schlechte Signale liefern, wenn kein Trend vorliegt. Der Preis peitscht nur über dem gleitenden Durchschnitt hin und her.
Für die Analyse werden auch gleitende Durchschnitte verwendet. Wenn der Preis über einem gleitenden Durchschnitt liegt, ist dies ein Hinweis darauf, dass möglicherweise ein Aufwärtstrend vorliegt. Liegt der Preis unter dem gleitenden Durchschnitt, ist dies ein Hinweis auf einen möglichen Abwärtstrend.
Momentum-Indikatoren: Es gibt viele Momentum-Indikatoren und Strategien. In Bezug auf den Trendhandel könnte ein Beispiel die Suche nach einem Aufwärtstrend und die anschließende Verwendung des relativen Stärkeindex (RSI) zur Signalisierung von Ein- und Ausgängen umfassen. Zum Beispiel kann ein Händler warten, bis der RSI unter 30 fällt und dann darüber steigt. Dies könnte ein Signal für eine Long-Position sein, sofern der allgemeine Aufwärtstrend intakt bleibt. Der Indikator zeigt, dass der Preis zurückgezogen hat, aber jetzt wieder anzieht, um mit dem allgemeinen Aufwärtstrend Schritt zu halten.
Der Trader könnte möglicherweise aussteigen, wenn der RSI über 70 oder 80 steigt und dann wieder unter das ausgewählte Niveau fällt.
Trendlinien und Chartmuster: Eine Trendlinie ist eine Linie, die in einem Aufwärtstrend entlang von Swing-Tiefs oder in einem Abwärtstrend entlang von Swing-Hochs gezogen wird. Es zeigt einen möglichen Bereich, in den sich der Preis in Zukunft möglicherweise zurückziehen wird. Einige Trader entscheiden sich für den Kauf während eines Aufwärtstrends, wenn der Preis zu einer steigenden Trendlinie zurückkehrt und von dieser dann höher abprallt. In ähnlicher Weise entscheiden sich einige Händler während eines Abwärtstrends für Leerverkäufe, wenn der Preis auf eine rückläufige Trendlinie steigt und von dieser abfällt.
Trendtrader werden auch nach Chartmustern wie Flaggen oder Dreiecken Ausschau halten, die auf die mögliche Fortsetzung eines Trends hinweisen. Wenn der Preis beispielsweise aggressiv steigt und dann eine Flagge oder ein Dreieck bildet, wird ein Trendhändler darauf achten, dass der Preis aus dem Muster ausbricht, um eine Fortsetzung des Aufwärtstrends zu signalisieren.
Häufig verwenden Händler eine Kombination dieser Strategien, um nach Möglichkeiten für den Trendhandel zu suchen. Ein Trader könnte nach einem Durchbruch durch ein Widerstandslevel suchen, um anzuzeigen, dass eine Bewegung höher beginnt, aber nur dann in einen Trade einsteigen, wenn der Preis über einem bestimmten gleitenden Durchschnitt liegt.
Beispiel für ein Trend Trading Chart
Die folgende Grafik der Alibaba Group (BABA) zeigt einige Beispiele für die Analyse von Trends sowie einige Beispiele für potenzielle Trades unter Verwendung von Chartmustern und des Trends.
Der Preis beginnt in einem Abwärtstrend. Der Preis steigt dann über die absteigende Trendlinie und über den gleitenden Durchschnitt. Dies bedeutet jedoch nicht, dass der Trend nach oben geht. Trendtrader werden in der Regel darauf warten, dass der Preis auch ein höheres Swing-Hoch und ein höheres Swing-Tief erzielt, bevor sie den Aufwärtstrend betrachten.
Der Kurs steigt weiter und bestätigt den neuen Aufwärtstrend. Der Kurs zieht sich zurück und beginnt dann wieder zu steigen und bildet das erste Chartmuster. Der Kurs bricht aus dem Chartmuster heraus und signalisiert eine mögliche Long-Position.
Der Aufwärtstrend setzt sich aggressiv fort und bildet zwei zusätzliche Chartmuster auf dem Weg. Beide boten die Möglichkeit, eine Long-Position zu übernehmen oder eine bestehende Position zu ergänzen (Pyramiding genannt).
Der Preis steigt weiter, gibt dann aber erste Warnsignale. Der Preis fällt zum ersten Mal seit langer Zeit unter den gleitenden Durchschnitt, es entsteht auch ein niedrigeres Swing-Tief und es durchbricht eine kurzfristig steigende Trendlinie. Der Kurs erreicht danach ein neues Hoch, fällt dann aber wieder unter den gleitenden Durchschnitt. Dies ist kein starkes Aufwärtstrendverhalten, und Trendtrader würden es unter solchen Bedingungen in der Regel vermeiden, lange zu tendieren. Sie würden auch versuchen, die verbleibenden Longs zu beenden, die sie möglicherweise haben.
Der Preis schwankt weiterhin um den gleitenden Durchschnitt, ohne klare Trendrichtung. Schließlich rutscht der Preis in einen Abwärtstrend. Trendtrader würden keine Long-Positionen mehr eingehen und keine neuen mehr eingehen und möglicherweise nach Spots suchen, um Short-Positionen einzugehen.
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