Gesamtrendite
Die Gesamtrendite ist bei der Messung der Leistung die tatsächliche Rendite einer Investition oder eines Pools von Investitionen über einen bestimmten Bewertungszeitraum. Die Gesamtrendite umfasst Zinsen, Kapitalgewinne, Dividenden und Ausschüttungen, die über einen bestimmten Zeitraum realisiert wurden.
Die Gesamtrendite umfasst zwei Kategorien von Renditen: Erträge, einschließlich Zinsen, die durch festverzinsliche Anlagen, Ausschüttungen oder Dividenden gezahlt werden, und Kapitalzuwachs, der die Veränderung des Marktpreises eines Vermögenswerts darstellt.
Grundlegendes zur Gesamtrendite
Die Gesamtrendite ist der Wert, den ein Anleger aus einem Wertpapier innerhalb eines bestimmten Zeitraums, in der Regel eines Jahres, verdient, wenn alle Ausschüttungen reinvestiert werden. Die Gesamtrendite wird als Prozentsatz des investierten Betrags ausgedrückt. Beispielsweise bedeutet eine Gesamtrendite von 20%, dass das Wertpapier aufgrund einer Preiserhöhung, einer Ausschüttung von Dividenden (bei Aktien), Kupons (bei Anleihen) oder Kapitalgewinnen (bei Fonds) um 20% seines ursprünglichen Wertes gestiegen ist. Die Gesamtrendite ist ein starkes Maß für die Gesamtperformance einer Anlage.
Beispiel für 'Gesamtrendite'
Ein Anleger kauft 100 Aktien von Aktie A zu einem Preis von 20 USD pro Aktie für einen anfänglichen Wert von 2.000 USD. Aktie A zahlt eine Dividende von 5%, die der Anleger erneut investiert und fünf weitere Aktien kauft. Nach einem Jahr steigt der Aktienkurs auf 22 USD. Um die Gesamtrendite der Anlage zu berechnen, dividiert der Anleger den gesamten Anlagegewinn (105 Aktien x 22 USD je Aktie = 2.310 USD aktueller Wert - 2.000 USD anfänglicher Wert = 310 USD gesamter Gewinn) durch den anfänglichen Wert der Anlage (2.000 USD) und multipliziert ihn zum Umtausch mit 100 die Antwort auf einen Prozentsatz ($ 310 / $ 2.000 x 100 = 15, 5%). Die Gesamtrendite des Anlegers beträgt 15, 5%.
Bedeutung der Gesamtrendite
Einige der besten Dividendenaktien haben ein geringes Wachstumspotenzial und führen zu geringen Kapitalgewinnen. Die Kapitalrendite einer Anlage allein berücksichtigt weder Preiserhöhungen noch andere Methoden zur Wertsteigerung der Aktie. Zum Beispiel kauft ein Investor Aktien von Unternehmen B und der Aktienkurs steigt innerhalb eines Jahres um 24, 5%. Der Anleger profitiert allein von der Preisänderung um 24, 5%. Da Unternehmen B im Laufe des Jahres ebenfalls eine Dividende ausschüttete und die Aktienrendite um 4, 1% zur Kursänderung hinzufügte, betrug die kombinierte Rendite 28, 6%.
Die Gesamtrendite bestimmt das wahre Wachstum einer Investition im Laufe der Zeit. Bei der Ermittlung einer Wertsteigerung ist es wichtig, das Gesamtbild und nicht nur eine Renditemetrik zu bewerten.
Die Gesamtrendite wird zur Analyse der historischen Leistung eines Unternehmens verwendet. Die Berechnung der erwarteten zukünftigen Rendite stellt angemessene Erwartungen an die Investitionen eines Anlegers und hilft bei der Planung des Ruhestands oder anderer Bedürfnisse.
Durchschnittliche jährliche Gesamtrendite
Bei der Analyse der Wertentwicklung von Investmentfonds sollten Anleger ihre durchschnittlichen jährlichen Gesamtrenditen für verschiedene Zeiträume analysieren. Der Vergleich der Renditen mit einer Benchmark zeigt, wie sich der Fonds im Vergleich zu einem Index entwickelt hat. Bei der Analyse der durchschnittlichen jährlichen Gesamtrendite ist Folgendes zu beachten:
- Die Zahlen spiegeln fast immer die Wiederanlage von Dividenden und Kapitalertragsausschüttungen wider.
- Auswirkungen von Verkaufsgebühren können enthalten sein oder nicht. Diese Informationen werden jedoch mit Rücksendenummern veröffentlicht.