Apple Wedge Pattern könnte Langzeitspitze signalisieren

Die Dow-Komponente Apple Inc. (AAPL) hatte in den letzten Wochen Probleme und verlor aufgrund wachsender Befürchtungen, dass China den Technologieriesen in einem Handelskrieg angreifen könnte, rapide an Boden. Die Aktionäre haben zur Kenntnis genommen, dass sie die Aktie seit Mitte Mai aggressiv verkauft haben, während Anfang Juni ein Allzeithoch erreicht wurde, das eine Reihe von rückläufigen Volumendivergenzen auslöste. Nichts davon ist ein gutes Zeichen für die in Cupertino, Kalifornien, ansässige Ikone oder für wichtige Indizes, bei denen die Aktie eine stark gewichtete Komponente ist.

Apple hält die 13. höchste Gewichtung im Nasdaq-100. Der techlastige Index stieg oberhalb des Märzhochs am 13. Juni und zog eine Welle von Trendfolgern an. Die Rallye kam jedoch eine Woche später zum Stillstand und hat diese Käufer in einen gescheiterten Ausbruch getrieben. Eine ähnliche Umkehrung im März ließ den Index in weniger als drei Wochen um mehr als 850 Punkte fallen, was darauf hindeutet, dass der aktuelle Rückgang seinen Weg auf 6.500 finden könnte.

Der Technologieriese hält auch die sechsthöchste Gewichtung im Dow Jones Industrial Average. Das ehrwürdige Instrument kämpfte seit dem Rückgang im Februar schwer und konnte keinen Widerstand auf dem Ausverkaufsniveau von .618 Fibonacci leisten. Die jüngste Verkaufswelle hat bereits den exponentiellen gleitenden 200-Tage-Durchschnitt (EMA) erreicht und markiert damit den fünften Test in weniger als fünf Monaten. Gleichzeitig wurden die Chancen für einen Zusammenbruch auf 20.000 angehoben. (Siehe auch: Apple Stock: Händler sollten auf den Kauf von 170 USD warten .)

AAPL-Monats-Chart (2007 - 2018)

Die seit 2007 verzeichneten Rallye-Höchststände lassen eine steigende Trendlinie erkennen, während drei Rückgänge in diesem Zeitraum von 11 Jahren bei der 50-monatigen EMA Unterstützung fanden. Die Aktie erreichte im November 2017 zum vierten Mal die Trendlinie und hat in den letzten acht Monaten den Widerstand getestet. Unterdessen wird die monatliche Kursbewegung eine rückläufige Trendwende verzeichnen, was darauf hindeutet, dass der Ausbruch vom Juni nicht erfolgreich war.

Der Stochastik-Oszillator überschritt im Mai 2017 einen langfristigen rückläufigen Zyklus, aber der Indikator stieg im vierten Quartal an und entspannte sich in einem komplexen Muster, das immer noch Verkaufssignale generiert. Die Oszillation von 2009 bis 2012 könnte eine nützliche Analogie darstellen, wenn sie länger als drei Jahre seitwärts schwankte, bevor sie einen langfristigen Höchststand verzeichnete. Die Aktie hatte jedoch zu diesem Zeitpunkt viel Spielraum in der Trendlinie, im Gegensatz zu der aktuellen Aufstellung, die sich direkt am großen Widerstand abspielt.

AAPL-Wochendiagramm (2015 - 2018)

Die wöchentliche Ansicht wirft rote Fahnen über Preisbewegungen im dritten Quartal. Die roten Linien markieren die Grenzen eines ansteigenden Keilmusters, das den bösen Ruf hat, am Ende mehrjähriger Aufwärtstrends aufzutauchen. Die Handelsspannen schrumpften zwischen 2015 und 2018, wobei die Keilendpunkte nun im Mai 2019 überschritten werden. Technisch orientierte Bullen atmeten erleichtert auf, als die Aktie im Mai 2018 die obere Trendlinie erreichte, aber diese Erregung hat sich nach einem gescheiterten Ausbruch in Besorgnis verwandelt legt jetzt Keilunterstützung bei 170 USD offen.

Dieses Preisniveau wird eine risikoarme Kaufgelegenheit darstellen, aber die Uhr tickt, und der gescheiterte Ausbruch könnte einen Keilausfall vorhersagen, der auch die Trendwelle beendet, die 2016 begann. Diese Verkaufswelle würde wiederum die Tür zu öffnen vierter Test der 50-monatigen EMA seit 2009, wobei der gleitende Durchschnitt in den 130er-Jahren durchgehend gesunken ist. Es wird einen Durchbruch durch diese Linie im Sand brauchen, um dem mehrjährigen Aufwärtstrend ein Ende zu setzen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Aktienrückkäufe von Apple im ersten Quartal .)

Die Quintessenz

Die Apple-Aktie kehrte im Juni auf ein hohes Volumen zurück, nachdem sie die Spitze eines dreijährigen, ansteigenden Keilmusters erreicht hatte, was einen gescheiterten Ausbruch auslöste, der zu einem anhaltenden Abwärtstrend der Keilunterstützung bei 170 USD führen könnte. Ein Durchbrechen dieses langfristigen Unterstützungsniveaus könnte die Aktie auf 130 USD fallen lassen und den Nasdaq-100-Index und den Dow Jones Industrial Average belasten. (Weitere Informationen finden Sie unter: Apple senkt die Preise für neue Ernte von iPhones: MS .)