Was Sie über Restricted Stock Units wissen sollten

Restricted Stock Units (RSU) sind eine Form der aktienbasierten Vergütung zur Belohnung von Mitarbeitern. RSUs werden irgendwann in der Zukunft unverfallbar sein und im Gegensatz zu Aktienoptionen einen gewissen Wert haben, wenn die zugrunde liegenden Unternehmensaktien nicht wertlos werden.

RSUs können ein wichtiger Bestandteil des Vergütungspakets Ihres Kunden sein. Als Finanzberater können Sie einen Kunden dabei unterstützen, diesen Teil seiner Vergütung optimal zu nutzen.

Was Sie über RSUs wissen sollten

Eine RSU ist eine Finanzhilfe, deren Wert sich nach dem Wert der Aktien des Unternehmens richtet. Es gibt keinen Wert für den Mitarbeiter, wenn ausgestellt. Die RSUs werden zu einem späteren Zeitpunkt aufgrund der verstrichenen Zeit oder der Erreichung eines Ziels unverfallbar. Sie werden dann als Aktienanteile ausgegeben, können aber auch als Bargeld ausgegeben werden - was jedoch seltener vorkommt.

Bis zum Ausscheiden der RSUs handelt es sich lediglich um ein nicht finanziertes Versprechen, dem Empfänger zu einem späteren Zeitpunkt Aktien auszugeben. Inhaber haben weder Stimmrecht noch erhalten sie Dividendenzahlungen, solange sie die RSUs halten. Einige Unternehmen zahlen Dividendenäquivalente auf die RSUs. Unternehmen können zulassen, dass Dividenden anfallen, und diese Mittel zur Deckung eines Teils der bei der Ausübung fälligen Steuern verwenden.

Sobald sie unverfallbar sind und die Anteile ausgeschüttet werden, wird der Empfänger mit dem Wert der Anteile zum Zeitpunkt der unverfallbaren Zuteilung besteuert. Sie unterliegen der Besteuerung zum ordentlichen Einkommenssatz zuzüglich des geltenden staatlichen Einkommenssteuersatzes. (Siehe "Besteuerung von Restricted Stocks und Restricted Stock Units (RSUs)")

Es gibt vier Hauptpunkte zu RSUs, bei denen die Empfänger klar sein sollten:

• Wodurch werden die RSUs unverfallbar? Ein bestimmter Zeitraum oder das Erreichen eines Ziels oder Meilensteins durch einen Mitarbeiter.
• Was passiert mit den RSUs, wenn bestimmte Ereignisse wie Kündigung, Pensionierung oder Tod des Mitarbeiters eintreten?
• Was passiert mit den RSUs bei einem Kontrollwechsel im Unternehmen?
• Wie werden Steuern einbehalten, wenn die RSUs unverfallbar sind?

Was tun mit RSUs?

Einige Unternehmen haben möglicherweise Vorkehrungen getroffen, damit die Mitarbeiter eine bargeldlose Ausschüttung erhalten können, bei der genügend Anteile einbehalten werden, um die fälligen Steuern zu zahlen. Es gibt keine steuerliche Vorzugsbehandlung für Kapitalerträge bei der Ausübung. Ohne die Möglichkeit einer steuerlichen Vorzugsbehandlung für Kapitalgewinne, wenn Sie die Aktie ein Jahr lang halten, steht dem Verkauf einiger oder aller Aktien nichts mehr im Wege, wenn Sie dies wünschen.

Sollten Sie also die Aktien behalten oder einige oder alle verkaufen? Wie bei den meisten derartigen Fragen hängt die Antwort von der individuellen Situation jedes Kunden ab.

Einmal übertragen, sind die RSUs wie alle anderen Aktien des Unternehmens. Der Kunde sollte alle anderen Aktien des Unternehmens berücksichtigen, die auf Steuer- und Alterskonten gehalten werden. Wenn die Aktie des Arbeitgebers eine beständige Leistung erbringt, könnte der Arbeitnehmer versucht sein, die Aktie zu halten - schließlich gab es keine Kosten für die Beschaffung der Aktien.

Eine andere Sichtweise: Eine Entscheidung zum Halten der Aktien bei Ausübung der Sperrfrist ist die Entscheidung, Aktien eines Unternehmens zu dem Preis an diesem Tag zu kaufen. Wenn die Aktien stark aufgewertet haben, ist dies wie ein Kauf an der Spitze des Marktes und die Hoffnung, dass die Aktien weiter zulegen.

Denken Sie daran, dass die RSUs Teil der Vergütung sind und als solche behandelt werden sollten.

Versuche der Diversifizierung

Es gibt keine festen Regeln für die Allokation, aber viele Finanzberater warnen davor, mehr als 10% Ihres Portfolios in Unternehmensaktien zu halten. Jeder konzentrierte Aktienbesitz ist riskant, aber wenn es sich um die Aktie Ihres eigenen Unternehmens handelt, besteht ein erhöhtes Risiko, wenn das Unternehmen in schwierige Zeiten gerät.

Wenn ein Mitarbeiter seinen Arbeitsplatz im Unternehmen verliert, kann dies daran liegen, dass der Wert der Aktien aus den RSUs und aller anderen Aktien an Wert verliert. In der Summe könnte dies ein schwerer finanzieller Schlag sein.

Finanzberater, die mit Kunden zusammenarbeiten, die einen Teil ihrer Vergütung als RSU erhalten, sollten ihre Kunden über die bestmögliche Verwendung der Aktie informieren. Es ist ratsam, sich die RSUs als Bargeldbonus vorzustellen. die entscheidung ist, unternehmensaktien zu „kaufen“ oder anderweitig zu investieren, um zu diversifizieren.

Andere Dinge zu beachten

Was passiert, wenn Ihr Kunde ein Stellenangebot bei einem Wettbewerber erhält, bevor einige oder alle seiner RSUs übertragen wurden? Sie können dem Kunden dabei helfen, einen Wert auf die RSUs zu legen, der verloren gehen würde, und können dann als Teil der Ausgleichsverhandlung zwischen dem Kunden und dem potenziellen Arbeitgeber verwendet werden.

Wenn es signifikante nicht übertragene RSUs gibt, muss Ihr Kunde möglicherweise auch bei seinem aktuellen Arbeitgeber bleiben, bis er übertragen wird.

Wenn das Arbeitsverhältnis Ihres Kunden mit dem Unternehmen unfreiwillig beendet wird, verfallen alle nicht übertragenen RSUs. Das Unternehmen kann jedoch einen Arbeitsvertrag oder andere Vereinbarungen haben, in denen die Behandlung von RSUs festgelegt ist. Dies ist ein weiterer wichtiger Punkt, den Ihr Kunde hätte festnageln sollen.

Im Ruhestand können Sie alle RSUs nach Belieben verwenden. Wenn Sie RSUs freigeschaltet haben, hängt dies vom Plan und den Unternehmensrichtlinien ab. Wenn Sie RSUs mit erheblichem Wert verlieren, kann es sich auszahlen, bis die RSUs unverfallbar sind.

Tod oder Behinderung

Die meisten Unternehmenspläne unterscheiden sich darin, was mit RSUs im Todes- oder Invaliditätsfall passiert. Gehen Sie nicht einfach davon aus, dass die Behandlung anderer Leistungen und Entschädigungen im Falle einer Behinderung für RSUs und andere aktienbasierte Entschädigungen gilt.

Planungsmöglichkeiten

RSUs und andere aktienbasierte Vergütungen können das Gesamtvergütungspaket Ihres Kunden ergänzen und ihm oder ihr helfen, erheblichen Wohlstand aufzubauen.

Wenn der Kunde bereit ist, in einem bestimmten Jahr eine signifikante Anzahl von Aktien zu erwerben, kann der Berater ihm helfen, sein sonstiges Einkommen so gering wie möglich zu halten, um die steuerlichen Auswirkungen zu minimieren. Der Berater kann ihn auch anweisen, alle Abzüge aus früheren oder zukünftigen Jahren in das Jahr der Unverfallbarkeit zu pauschalieren.

Darüber hinaus sollte der Finanzberater den Kunden über die bestmögliche Verwendung der erhaltenen Aktien informieren. Wenn die zusätzlichen Aktien den Prozentsatz der Unternehmensaktien im eigenen Portfolio auf ein übermäßiges Niveau bringen, wäre es logisch, den Kunden zum Verkauf von Aktien und zur Diversifizierung seines Vermögens aufzufordern.

Die Quintessenz

RSUs können ein wichtiger Bestandteil des Gesamtvergütungspakets eines Kunden sein. Ein Finanzberater kann dringend benötigte Ratschläge geben, wie eine Bonuszahlung am besten gehandhabt werden kann.