Top-Strategien zur Beherrschung des Pullback-Handels (MSFT, JNS)

Pullbacks in Bezug auf die technische Analyse bieten alle Arten von Handelsmöglichkeiten, nachdem ein aktiver Trend höher oder niedriger gestoßen ist. Es ist jedoch schwieriger, von dieser klassischen Strategie zu profitieren, als es aussieht. Für den Anfang kann die Sicherheit, die Sie gerade gekauft oder kurz vor dem Widerstand verkauft haben, bestehen bleiben und Ihre Position in einen beträchtlichen Verlust treiben, oder sie kann einfach da sitzen und sich verstauben, während Sie ein Dutzend anderer Trades verpassen. Also, welche Fähigkeiten sind erforderlich, um verlässliche Gewinne mit Pullback-Strategien zu verbuchen, wie aggressiv sollten diese Gewinne verwendet werden und wie geben Sie zu, dass Sie sich irren, ohne die Bank zu brechen? In diesem Artikel werden wir einige historische Beispiele betrachten, um diese Konzepte zu veranschaulichen.

(Weitere Informationen finden Sie unter Handelsmöglichkeiten bei kurzfristigen Pullbacks. )

Rückzüge

Lassen Sie uns die günstigsten technischen Bedingungen für einen Pullback skizzieren, um einen Cent einzuschalten, sobald Sie ein Risiko in die entgegengesetzte Richtung eingehen. Erstens brauchen Sie einen starken Trend, damit andere Pullback-Spieler direkt hinter Ihnen in einer Reihe stehen und bereit sind, Ihre Idee in einen verlässlichen Gewinn umzuwandeln. Wertpapiere, die auf neue Höchststände steigen oder auf neue Tiefststände fallen, erfüllen diese Anforderung, nachdem sie ein beachtliches Breakout- oder Breakdown-Level deutlich überschritten haben. Für konstante Gewinne ist auch eine vertikale Bewegung in eine Spitze oder eine Talsohle erforderlich, insbesondere bei einem überdurchschnittlichen Volumen, da dies eine schnelle Kursbewegung fördert, nachdem Sie positioniert wurden. Am besten ist es auch, wenn sich die Trend-Sicherheit nach einem Topping oder Bottom-Out schnell ändert, ohne eine beträchtliche Konsolidierung oder Handelsspanne aufzubauen. Dies ist erforderlich, da der dazwischen liegende Bereich das Gewinnpotenzial während des anschließenden Bouncings oder Rollovers untergräbt (Informationen hierzu finden Sie unter Die Anatomie des Handels mit Breakouts ).

Microsoft (MSFT) baut eine dreimonatige Handelsspanne unter 42 auf und erreicht im Juli ein überdurchschnittliches Volumen, das vertikal auf 45, 73 ansteigt. Es pausiert für eine Woche und verkauft sich, was fast 50% des vorherigen Aufwärtstrends ausmacht, und zeigt starke Unterstützung auf Breakout-Ebene und 50-Tage-EMA. Bei einer Mittagsumkehr wird ein kleiner Doji-Kerzenhalter (roter Kreis) gedruckt, der eine Umkehr signalisiert, die einige Tage später an Fahrt gewinnt und mehr als zwei Punkte in einen Test des vorherigen Hochs hebt. Die Aktie kehrt dann zu ihrem starken Aufwärtstrend zurück und druckt eine Reihe von Mehrjahreshochs.

(Weitere Informationen finden Sie unter Candlesticks Light the Way to Logical Trading. )

Den perfekten Einstiegspreis finden

Suchen Sie nach einer Gegenüberstellung, sobald der Pullback in Bewegung ist. Dieser Begriff bezeichnet enge Preiszonen, in denen sich mehrere Arten von Unterstützungs- oder Widerstandslinien befinden, die eine rasche Umkehr und einen starken Schub in Richtung des Primärtrends begünstigen. Die Wahrscheinlichkeit eines Abpralls oder Überschlags steigt, wenn diese Zone stark komprimiert ist und verschiedene Arten von Unterstützung oder Widerstand perfekt aufeinander abgestimmt sind. Ein Ausverkauf eines Durchbruchs horizontaler Hochs, der sich auch mit einem wichtigen Fibonacci-Retracement und einem dazwischen liegenden gleitenden Durchschnitt wie dem 50-Tage-EMA deckt, erhöht die Chancen für einen erfolgreichen Pullback-Handel erheblich. Trotzdem können Sie unter weniger vorteilhaften Umständen Rückschläge einstecken, indem Sie in widersprüchliche Preisniveaus skalieren und Unterstützung und Widerstand eher als Bereiche der Preisaktivität als dünne Linien behandeln.

(Weitere Informationen finden Sie unter Strategien für den Handel mit Fibonacci-Retracements. )

Die Janus Capital Group (JNS) gliedert eine Handelsspanne von neun Monaten mit einem Widerstand von 13 und geht nach dem Eintritt eines bekannten Hedgefonds-Managers in das Unternehmen in die Vertikale. Die Nachrichten verbuchen einen enormen Gewinn von einem Tag, der einem sofortigen Rückgang Platz macht, der auf neuer Unterstützung an der Spitze des Bereichs landet und jetzt perfekt auf das 62% Fibonacci-Retracement und die 50-Tage-EMA abgestimmt ist. Die Aktie notiert im Handumdrehen, springt über 15 zurück und nimmt den Aufwärtstrend langsamer wieder auf. Zwei Monate später wird ein Sechsjahreshoch gedruckt.

Opportunistische Gewinne mitnehmen

Nehmen Sie Gewinne aggressiv mit, nachdem Sie in den Handel eingetreten sind oder skalieren, und stecken Sie Geld ein, wenn die Sicherheit wieder an Boden verliert. Passen Sie das Risikomanagement an die Besonderheiten dieses Retracement-Musters an, indem Sie Fibonacci-Gitter über a) die letzte Welle des primären Trends und b) die gesamte Pullback-Welle platzieren. Diese Kombination kann harmonische Preisniveaus aufzeigen, bei denen sich die beiden Gitter aneinanderreihen und auf verborgene Barrieren hinweisen. Auch Lücken und kleine Handelsspannen müssen auf Gegenbewegungen geachtet werden, da Pullback-Spiele immer das Risiko bergen, in Aufwärtstrends niedrigere Hochs und in Abwärtstrends höhere Tiefs zu setzen. In den meisten Fällen werden die besten Exits erzielt, wenn sich der Preis schnell in Ihre Richtung in eine offensichtliche Barriere bewegt, einschließlich des letzten großen Hochs in einem Aufwärtstrend oder Tiefs in einem Abwärtstrend.

(Informationen hierzu finden Sie unter Einführung in das Swing-Charting. )

Marathon Oil (MRO) unterbricht im November die 19-Monats-Unterstützung zum 31. November, da die Rohölpreise gesunken sind. Das hohe Volumen fiel einige Wochen später um 24.28 Uhr auf den Tiefpunkt, was einem Pullback Platz machte, der das 38% -ige Fibonacci-Sell-Off-Retracement blockierte und einen risikoarmen Pullback-Einstieg für Leerverkäufe einrichtete. Ein zweites Retracement-Gitter, das über der Pullback-Welle platziert ist, unterstützt das Handelsmanagement bei der Suche nach natürlichen Zonen, in denen der Abwärtstrend zum Stillstand kommen oder sich umkehren könnte. Die Umkehrung des Bullenhammers beim 78, 6% -Retracement im Januar (roter Kreis) warnte davor, dass Leerverkäufer ins Visier genommen werden könnten, und begünstigte einen raschen Ausstieg, um die Gewinne zu schützen.

Effektive Stop-Loss-Strategien

Trades mit Pullback-Spielen zu verlieren, kann einen von drei Gründen haben. Zunächst berechnen Sie das Ausmaß der Gegentrendwelle falsch und treten zu früh ein. Zweitens geben Sie zum perfekten Preis ein, aber der Gegentrend hält an und bricht die logische Mathematik, die Ihre Eingangssignale auslöst. Drittens wird der Absprung oder Rollover gestartet, aber dann abgebrochen, wobei der Einstiegspreis überschritten wird, weil Ihre Risikomanagementstrategie fehlgeschlagen ist. Der letzte Fall ist am einfachsten zu handhaben. Platzieren Sie einen Trailing Stop hinter Ihrer Position, sobald diese sich zu Ihren Gunsten bewegt, und passen Sie ihn an, wenn der Gewinn steigt.

Der Stopp, der bei der ersten Eingabe der Position benötigt wird, hängt direkt von dem für die Eingabe ausgewählten Preis ab. Wenn Sie Erfahrung sammeln, werden Sie feststellen, dass viele Pullbacks logische Einträge auf mehreren Ebenen aufweisen. Je länger Sie warten und je tiefer es geht, ohne die technischen Daten zu beschädigen, desto einfacher ist es, einen Stopp nur ein paar Ticks oder Cent hinter einem signifikanten Cross-Verification-Level zu platzieren. Sie werden perfekte Umkehrungen auf mittleren Ebenen mit einer tiefen Einstiegsstrategie vermissen, aber es wird auch die größten Gewinne und kleinsten Verluste produzieren. Wenn Sie sich für viele Aufnahmen auf mittleren Ebenen entscheiden, muss die Positionsgröße reduziert und die Platzierung bei willkürlichen Verlusten gestoppt werden, z. B. 25- bis 50-Cent-Positionen auf einem Blue Chip und 1- bis 2-Dollar-Positionen auf einer hohen Beta-Stufe Aktien wie Junior Biotech oder China spielen.

JC Penney (JCP) durchbricht eine Neun-Monats-Trendlinie und steigt auf ein 52-Wochen-Hoch von 11, 31. Mitte September, nach dreiwöchiger Handelsspanne, fällt er wieder ab und landet auf der dreifachen Unterstützung bei den Trendlinien-, 50- und 200-Tage-EMAs. Die Aktie erholt sich knapp unter der Unterstützung und zieht Dip-Käufer an, doch die Erholungswelle kommt zum Stillstand und löst einen gescheiterten Ausbruch aus. Ein Pullback-Spiel, das auf dem Absprung durchgeführt wird, erfordert einen Stop-Loss unterhalb des Tiefs dieser Sitzung (rote Linie), da Preisbewegungen in diesem Level alle möglichen Verkaufssignale aufblitzen lassen.

Die Quintessenz

Ausbrüche und Zusammenbrüche kehren häufig auf umkämpfte Niveaus zurück und testen neue Unterstützung oder neuen Widerstand, nachdem die anfängliche Trendwelle keinen Dampf mehr hat. Pullback-Positionen, die in der Nähe dieser Preisniveaus eingenommen werden, belohnen Risikoprofile, die eine Vielzahl von Swing-Handelsstrategien unterstützen, ausgezeichnet.

(Weitere Informationen finden Sie unter Einführung in Swing Trading. )