Top 4 US Government Bonds ETFs (SHY, ITE)

US-Staatsanleihen ETFs agieren wie Investmentfonds, indem sie Indizes aus US-Staatsanleihen abbilden. Indizes können aus inflationsgeschützten nominalen und US-Treasury-Wertpapieren oder TIPS bestehen. Nominalanleihen zahlen einen festen Zinssatz, während TIPS einen Zinssatz in Höhe der Inflationsrate zuzüglich einer festen Prämie zahlen. ETFs der US-Regierung sind von der Zahlung staatlicher und lokaler Steuern auf den verdienten Zinssatz befreit. Sie sind aufgrund des sehr geringen Ausfallrisikos auch viel sicherer als andere festverzinsliche ETFs. Gleichzeitig bieten sie im Vergleich zu anderen risikoreicheren Anleihen deutlich geringere Renditen.

Da der US-amerikanische Obligationenmarkt hochliquide ist und keine hohen Transaktionskosten verursacht, ist die Kostenquote für die US-amerikanischen Staats-ETFs tendenziell sehr niedrig. Die Wertentwicklung der ETFs der US-Regierung ist eng mit den prognostizierten Zinssätzen verknüpft. Steigende Zinssätze lassen den Preis eines Anleihen-ETF fallen.

iShares 1-3 Jahre Treasury Bond ETF

Der von BlackRock Fund Advisors im Jahr 2002 gestartete iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF (SHY) verfolgt das Ziel, die Wertentwicklung des Barclays US 1-3 Year Treasury Bond Index abzubilden, der sich aus US-amerikanischen Schuldtiteln mit Laufzeiten zwischen 1 und 1 zusammensetzt bis drei Jahre. SHY hat eine effektive Duration von 1, 86 Jahren und ist zu 99% in US-Schatzanweisungen investiert. SHY bietet Engagements in kurzfristigen US-Staatsanleihen und zielt auf ein bestimmtes Segment des US-amerikanischen Schuldtitelmarktes ab. Die Kostenquote des Fonds beträgt 0, 15% und entspricht damit vergleichbaren ETFs.

SHY ist am besten für Anleger geeignet, die einen Ersatz für ein Geldkonto und ein Engagement in US-Staatsanleihen mit sehr geringem Ausfallrisiko und kürzeren Laufzeiten suchen.

Der SPDR Barclays Intermediate Term Treasury ETF

Der SPDR Barclays Intermediate Term Treasury ETF (ITE) wurde 2007 von SPDR ins Leben gerufen, um Anlageergebnisse zu liefern, die im Allgemeinen der Wertentwicklung des Barclays Intermediate US Treasury Index entsprechen. ITE investiert hauptsächlich in US-Schatzanweisungen und -anleihen mit einer Laufzeit zwischen einem und zehn Jahren. Die gewichtete durchschnittliche Laufzeit von ITE beträgt ungefähr vier Jahre. Ab Juli 2015 beträgt die Rendite bis zur Fälligkeit 1, 2% und die Aufwandsquote für den Fonds 0, 1%.

ITE eignet sich am besten für Anleger, die eine sichere Anlage in hoch bewertete US-Staatsanleihen mit mittelfristiger Laufzeit suchen.

Vanguard Long-Term Government Bond ETF

Vanguard hat 2009 den Vanguard Long-Term Government Bond ETF (VGLT) ins Leben gerufen, um die Wertentwicklung des US Long Government Float Adjusted Index von Barclays abzubilden, der nominale Anleihen und Schuldverschreibungen enthält, die vom US-Finanzministerium und von US-Regierungsbehörden mit einer Laufzeit von mehr als 10 Jahren ausgegeben wurden. Im Juli 2015 investierte der Fonds 93% seiner Bestände in langfristige nominale Anleihen, die vom US-Finanzministerium ausgegeben wurden, und 5% seiner Bestände in US-Agency-Anleihen. Aufgrund einer sehr geringen Portfolioumschlagsquote weist der ETF eine niedrige jährliche Kostenquote von 0, 12% auf. Die aktuelle Rendite des Fonds beträgt 2, 86% und die durchschnittliche gewichtete Laufzeit beträgt 24, 7 Jahre. Da der Fonds in sehr langfristige Schuldtitel investiert, reagiert er besonders empfindlich auf Änderungen der Marktzinssätze.

Dieser ETF ist am besten für Anleger geeignet, die ein hohes und nachhaltiges Niveau an laufenden Erträgen anstreben, indem sie in US-Staatsanleihen mit einer sehr langen, nach US-Dollar gewichteten durchschnittlichen Laufzeit zwischen 10 und 25 Jahren investieren.

SPDR Barclays 0-5 Jahre TIPS ETF

Der SPDR Barclays 0-5 Year TIPS ETF (SIPE) bildet die Wertentwicklung des Barclays 0-5 Year Inflation-Linked Bond Index der US-Regierung ab, der sich hauptsächlich aus den TIPS mit Laufzeiten von bis zu fünf Jahren zusammensetzt. Der Fonds bietet echte Renditen, indem er in TIPS investiert, die gegen die Inflation geschützt sind, die in Zukunft erwartet wird. Aufgrund des Inflationsschutzes bieten TIPS in Zeiten der Deflation niedrigere Renditen und in Zeiten der Inflation höhere Renditen. Der Fonds hat eine Aufwandsquote von 0, 15%, was mit ähnlichen festverzinslichen ETFs übereinstimmt, und eine durchschnittliche gewichtete Laufzeit von 1, 3 Jahren.

Dieser Fonds eignet sich am besten für Anleger, die einen Schutz ihrer Renditen vor Inflation wünschen und in hoch bewertete festverzinsliche Wertpapiere mit mittlerer Laufzeit investieren möchten.