Style Box
Style-Boxen wurden von Morningstar erstellt und so gestaltet, dass sie die Anlagemerkmale von Aktien und Investmentfonds visuell darstellen. Style-Boxen bieten eine grafische Darstellung der Anlagekategorien sowohl für festverzinsliche als auch für Aktienanlagen. Eine Style-Box ist ein wertvolles Instrument, mit dem Anleger die Asset-Allokation bestimmen können. Für Aktien und festverzinsliche Wertpapiere werden leicht unterschiedliche Style-Boxen verwendet.
BREAKING DOWN Style Box
Style-Boxen werden hauptsächlich für Aktien und Investmentfonds verwendet. Sie sind als Neunquadratraster mit horizontaler und vertikaler Achse aufgebaut.
Aktien und Aktienfonds
Bei Aktien und Aktienfonds stellt die vertikale Achse der Stilbox die Marktkapitalisierung grafisch dar und ist in drei Indikatoren für die Unternehmensgröße unterteilt: Groß, Mittel und Klein. Die horizontale Achse variiert geringfügig für Aktien und Investmentfonds. Die horizontale Achse versucht, Wachstums- und Wertstile darzustellen. Die Stock Style Box klassifiziert einzelne Aktien nach Wachstum, Wert und Kern. Das Feld für den Stil von Aktienfonds klassifiziert einzelne Aktien nach Wert, Wachstum und Mischung, was eine Kombination aus Wert und Wachstum darstellt.
Rentenfonds
Bei Rentenfonds zeigt die horizontale Achse die Laufzeitkategorien eines Fonds, dargestellt durch: kurzfristig, mittelfristig und langfristig. Die vertikale Achse ist in drei Bonitätskategorien unterteilt, die nach Bonität gruppiert sind: hoch, mittel und niedrig.
Style-Box-Analyse
Morningstar ist die Hauptquelle für die Analyse von Stilboxen. Die Technologie in der Branche kann jedoch verschiedene Stilbox-Darstellungen erstellen. Eine Stilbox kann Anlegern helfen, die Eigenschaften und Merkmale einer Anlage besser zu verstehen. Ein Anleger kann auch eine Style-Box-Analyse verwenden, um ein diversifiziertes Portfolio von Anlagen in verschiedenen Kategorien aufzubauen.
Zum Beispiel könnte ein Anleger, der einen relativ sicheren Aktienfonds als konservativere Anlage für den Aktienanteil seines Portfolios sucht, etwas in der Large-Cap-Value-Box suchen, da die Large-Cap-Gewinne im Allgemeinen stabil sind und Value-Fonds lange gut sind Beteiligungen. Wenn derselbe Investor nach etwas mit höherem Risiko und höherer Rendite sucht, um den aggressiveren Teil seines Portfolios zu ergänzen, ist es möglicherweise sinnvoll, einen Fonds in der Kategorie des Small-Cap-Wachstums auszuwählen.
Mit Morningstar können Anleger Fonds nach Style-Box-Kategorien filtern. Während die Kategorie „Style Box“ einen Anlageanhaltspunkt bietet, sollten Anleger auch sorgfältig darauf achten, dass ein Fonds ihren Anlageinteressen entspricht. Morningstar analysiert Aktien und Fonds nach Style-Box-Kategorien für Anlagen aus der ganzen Welt. Zu ihren Style-Box-Rankings gehören sowohl inländische als auch internationale Anlagen mit Risikoeigenschaften, die sich über das gesamte Anlageuniversum erstrecken.
Vergleich von Anlagekonten Name des Anbieters Beschreibung Angaben zum Werbetreibenden × Die in dieser Tabelle aufgeführten Angebote stammen von Partnerschaften, von denen Investopedia eine Vergütung erhält.