Eigenkapitalkurve
Eine Eigenkapitalkurve ist eine grafische Darstellung der Wertänderung eines Handelskontos über einen Zeitraum. Eine Aktienkurve mit einer durchweg positiven Steigung zeigt normalerweise an, dass die Handelsstrategien des Kontos rentabel sind, während eine negative Steigung anzeigt, dass sie eine negative Rendite generieren.
Aufschlüsselung der Eigenkapitalkurve
Da Leistungsdaten in grafischer Form dargestellt werden, eignet sich eine Aktienkurve ideal für eine schnelle Analyse der Leistung einer Strategie. Es können auch mehrere Aktienkurven verwendet werden, um die Leistung und das Risiko verschiedener Handelsstrategien zu bewerten.
Berechnung der Eigenkapitalkurve
Angenommen, das Startkapital eines Händlers beträgt 25.000 USD und sein erster Handel mit 100 Aktien hatte einen Einstiegspreis von 50 USD und einen Ausstiegspreis von 75 USD. Die Handelsprovision beträgt 5 USD
Der Handel wird wie folgt in einer Tabelle aufgezeichnet:
Startkapital = Startkapital - ((Einstiegspreis x Aktienanzahl) - Provision)
- 25.000 US-Dollar - ((50 x 100 US-Dollar) - 5 US-Dollar)
- 25.000 US-Dollar - (5.000 US-Dollar - 5 US-Dollar)
- 25.000 - 4.995 US-Dollar
- 20.005 US-Dollar
Startkapital = Startkapital - ((Ausstiegspreis x Aktienanzahl) - Provision)
- 20.005 US-Dollar + ((75 x 100 US-Dollar) - 5 US-Dollar)
- 20.005 US-Dollar + (7.500 US-Dollar - 5 US-Dollar)
- 20.005 USD + 7.495 USD
- 27.500 US-Dollar
Wiederholen Sie den obigen Vorgang für jeden neuen Trade.
Handel mit der Aktienkurve
Alle Handelsstrategien erzeugen eine Aktienkurve mit Gewinn- und Verlustperioden. Die visuelle Darstellung ähnelt einem Aktienchart. Händler können einen einfachen oder exponentiellen gleitenden Durchschnitt auf ihre Aktienkurve anwenden und ihn als Indikator verwenden.
Eine einfache Regel könnte eingeführt werden, um den Handel mit Strategien zu stoppen, wenn die Aktienkurve unter den gleitenden Durchschnitt fällt. Sobald die Aktienkurve wieder über dem gleitenden Durchschnitt liegt, möchte der Trader die Strategie möglicherweise erneut handeln. Mit der Trade Automation-Software können Händler ihre Strategie backtesten, um zu sehen, wie sie sich auf historische Daten ausgewirkt hätte. Dies umfasst in der Regel die Möglichkeit, für jede Strategie eine Eigenkapitalkurve zu erstellen.
Die Regeln für Handelssignale könnten gestärkt werden, indem der Aktienkurve ein weiterer gleitender Durchschnitt hinzugefügt wird und auf eine Überkreuzung der beiden Linien gewartet wird, bevor entschieden wird, die Strategie zu stoppen oder zu starten. Wenn beispielsweise der sich schnell bewegende Durchschnitt den sich langsam bewegenden Durchschnitt überschreitet, beginnt der Händler seine Strategie oder setzt sie fort. Wenn der sich schnell bewegende Durchschnitt den sich langsam bewegenden Durchschnitt unterschreitet, stoppt er seine Strategie.
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