Eine Einführung in Incentive-Aktienoptionen

Einer der wichtigsten Vorteile, die viele Arbeitgeber ihren Arbeitnehmern bieten, ist die Möglichkeit, Unternehmensaktien mit einem Steuervorteil oder einem eingebauten Rabatt zu kaufen. Es gibt verschiedene Arten von Aktienkaufplänen, die diese Funktionen enthalten, z. B. nicht qualifizierte Aktienoptionspläne. Diese Pläne werden in der Regel allen Mitarbeitern eines Unternehmens angeboten, von den Top-Managern bis hin zu den Depotmitarbeitern.

Es gibt jedoch eine andere Art von Aktienoption, die als Incentive-Aktienoption bezeichnet wird und normalerweise nur wichtigen Mitarbeitern und dem Top-Tier-Management angeboten wird. Diese Optionen werden im Allgemeinen auch als gesetzliche oder qualifizierte Optionen bezeichnet und können in vielen Fällen steuerlich bevorzugt behandelt werden.

Die zentralen Thesen

• Incentive Stock Options (ISOs) sind beliebte Maßstäbe für die Vergütung von Mitarbeitern, die als Rechte an Unternehmensaktien erhalten werden.
• Hierbei handelt es sich um eine bestimmte Art von Mitarbeiteraktienkaufplan, mit dem wichtige Mitarbeiter oder Manager gehalten werden sollen.
• ISOs haben häufig eine günstigere steuerliche Behandlung als andere Arten von Mitarbeiteraktienkaufplänen.

Schlüsseleigenschaften von ISOs

Incentive-Aktienoptionen ähneln in Form und Struktur nicht-gesetzlichen Optionen.

Zeitplan: ISOs werden an einem Anfangsdatum, dem so genannten Gewährungsdatum, ausgegeben. Anschließend übt der Mitarbeiter sein Recht zum Kauf der Optionen am Ausübungstag aus. Nach Ausübung der Optionen hat der Mitarbeiter die Möglichkeit, die Aktie entweder sofort zu verkaufen oder eine gewisse Zeit zu warten, bevor er dies tut. Anders als bei nicht gesetzlichen Optionen beträgt die Angebotsfrist für Incentive-Aktienoptionen immer 10 Jahre. Danach verfallen die Optionen.

Vesting: ISOs enthalten normalerweise einen Vesting-Zeitplan, der eingehalten werden muss, bevor der Mitarbeiter die Optionen ausüben kann. Der standardmäßige Dreijahresplan für Klippen wird in einigen Fällen verwendet, in denen der Mitarbeiter über alle ihm zu diesem Zeitpunkt gewährten Optionen uneingeschränkt verfügt. Andere Arbeitgeber verwenden den abgestuften Vesting-Zeitplan, der es den Mitarbeitern ermöglicht, ab dem zweiten Jahr nach der Gewährung in ein Fünftel der jährlich gewährten Optionen zu investieren. Der Mitarbeiter hat dann im sechsten Jahr ab Gewährung die volle Berechtigung für alle Optionen.

Übungsmethode: Incentive-Aktienoptionen ähneln auch nicht-gesetzlichen Optionen, da sie auf verschiedene Arten ausgeübt werden können. Der Mitarbeiter kann für die Ausübung im Voraus bar bezahlen oder bargeldlos oder durch Verwendung eines Aktientauschs ausgeübt werden.

Schnäppchenelement: ISOs können in der Regel zu einem Preis ausgeübt werden, der unter dem aktuellen Marktpreis liegt, und bieten somit einen unmittelbaren Gewinn für den Mitarbeiter.

Clawback-Bestimmungen: Dies sind Bedingungen, die es dem Arbeitgeber ermöglichen, die Optionen zu widerrufen, z. B. wenn der Arbeitnehmer das Unternehmen aus einem anderen Grund als Tod, Behinderung oder Ruhestand verlässt oder wenn das Unternehmen selbst finanziell nicht in der Lage ist, seinen Verpflichtungen aus den Optionen nachzukommen.

Diskriminierung: Während die meisten anderen Arten von Aktienkaufplänen für Mitarbeiter allen Mitarbeitern eines Unternehmens angeboten werden müssen, die bestimmte Mindestanforderungen erfüllen, werden ISOs normalerweise nur Führungskräften und / oder Schlüsselmitarbeitern eines Unternehmens angeboten. ISOs können informell mit nicht qualifizierten Pensionsplänen verglichen werden. Diese richten sich in der Regel auch an diejenigen, die an der Spitze der Unternehmensstruktur stehen, im Gegensatz zu qualifizierten Plänen, die allen Mitarbeitern angeboten werden müssen.

Besteuerung von ISOs

ISOs haben Anspruch auf eine günstigere steuerliche Behandlung als jeder andere Mitarbeiteraktienkaufplan. Diese Behandlung unterscheidet diese Optionen von den meisten anderen Formen der aktienbasierten Vergütung. Der Arbeitnehmer muss jedoch bestimmte Verpflichtungen erfüllen, um die Steuervergünstigung zu erhalten. Es gibt zwei Arten von Dispositionen für ISOs:

• Qualifizierte Disposition: Ein Verkauf von ISO-Aktien, der mindestens zwei Jahre nach dem Gewährungsdatum und ein Jahr nach Ausübung der Optionen getätigt wurde. Beide Bedingungen müssen erfüllt sein, damit der Verkauf von Aktien auf diese Weise klassifiziert werden kann.
• Disqualifizierende Disposition: Ein Verkauf von ISO-Aktien, die die vorgeschriebenen Haltedaueranforderungen nicht erfüllen.

Ebenso wie bei nicht gesetzlichen Optionen ergeben sich weder bei der Gewährung noch bei der Ausübung steuerliche Konsequenzen. Die steuerlichen Regelungen für ihre Ausübung unterscheiden sich jedoch deutlich von nicht gesetzlichen Optionen. Ein Mitarbeiter, der eine nicht gesetzliche Option ausübt, muss das Verhandlungselement der Transaktion als ein der Quellensteuer unterliegendes Einkommen ausweisen. ISO-Inhaber werden an dieser Stelle nichts melden. Bis zum Verkauf der Aktie erfolgt keinerlei Steuererklärung. Handelt es sich bei dem Aktienverkauf um eine qualifizierte Transaktion, weist der Mitarbeiter nur einen kurzfristigen oder langfristigen Kapitalgewinn aus dem Verkauf aus. Handelt es sich bei dem Verkauf um eine disqualifizierende Verfügung, muss der Mitarbeiter jegliches Verhandlungselement aus der Ausübung als verdientes Einkommen ausweisen.

Angenommen, Steve erhält von seinem Unternehmen 1.000 nicht gesetzliche Aktienoptionen und 2.000 Incentive-Aktienoptionen. Der Ausübungspreis für beide beträgt 25 USD. Etwa 13 Monate später, wenn die Aktie mit 40 USD pro Aktie gehandelt wird, übt er beide Arten von Optionen aus. Sechs Monate später verkauft er 1.000 Aktien seiner Incentive-Optionen für 45 USD pro Aktie. Acht Monate später verkauft er den Rest der Aktie für 55 USD pro Aktie.

Der erste Verkauf von Incentive-Aktien ist eine disqualifizierende Disposition, was bedeutet, dass Steve das übliche Element von 15.000 USD (40 USD aktueller Aktienkurs - 25 USD Ausübungspreis = 15 USD x 1.000 Aktien) als verdientes Einkommen ausweisen muss. Er muss dasselbe mit dem Schnäppchen aus seiner nicht gesetzlich vorgeschriebenen Ausübung tun, sodass er im Jahr der Ausübung zusätzliche W-2-Einnahmen in Höhe von 30.000 USD zu melden hat. Er wird jedoch nur einen langfristigen Kapitalgewinn von 30.000 US-Dollar (55 US-Dollar Verkaufspreis - 25 US-Dollar Ausübungspreis x 1.000 Aktien) für seine qualifizierende ISO-Disposition ausweisen.

Es sollte beachtet werden, dass Arbeitgeber nicht verpflichtet sind, Steuern von ISO-Übungen einzubehalten. Daher sollten diejenigen, die beabsichtigen, eine Disqualifizierungsverfügung zu treffen, darauf achten, Mittel für die Zahlung von Bundes-, Landes- und Kommunalsteuern sowie Sozialversicherungs- und Medicare-Steuern bereitzustellen und FUTA.

Reporting und AMT

Qualifizierte ISO-Veräußerungen können auf dem IRS-Formular 1040 zwar als langfristige Kapitalgewinne ausgewiesen werden, das Ausübungsgeschäft ist jedoch auch ein bevorzugter Posten für die alternative Mindeststeuer. Diese Steuer wird für Antragsteller erhoben, die über große Beträge bestimmter Einkommensarten verfügen, wie z. B. ISO-Bargain-Elemente oder Zinsen für Kommunalanleihen, und soll sicherstellen, dass der Steuerpflichtige mindestens einen Mindestbetrag an Einkommenssteuer entrichtet, der ansonsten steuerpflichtig wäre. kostenlos. Dies kann auf dem IRS-Formular 6251 berechnet werden. Mitarbeiter, die eine große Anzahl von ISOs ausüben, sollten jedoch vorab einen Steuer- oder Finanzberater konsultieren, damit sie die steuerlichen Konsequenzen ihrer Transaktionen vorhersehen können. Der Erlös aus dem Verkauf von ISO-Lagerbeständen muss auf dem IRS-Formular 3921 gemeldet und dann auf Anhang D übertragen werden.

Die Quintessenz

Incentive-Aktienoptionen können ihren Inhabern beträchtliche Einnahmen bringen, aber die Steuerregeln für ihre Ausübung und ihren Verkauf können in einigen Fällen komplex sein. In diesem Artikel werden nur die wichtigsten Funktionen und Verwendungsmöglichkeiten dieser Optionen beschrieben. Weitere Informationen zu Incentive-Aktienoptionen erhalten Sie von Ihrem Personalvertreter oder Finanzberater.