Verantwortliche AMD-Käufer nach Monaten schwacher Maßnahmen

Advanced Micro Devices, Inc. (AMD) übertraf am Mittwochabend die Schätzungen des ersten Quartals und steigerte den Umsatz gegenüber dem Vorjahr um beeindruckende 39, 8% auf 1, 65 Mrd. USD. Ein optimistischer Ausblick für das zweite Quartal trug zu den starken Messdaten bei und löste eine zweistellige prozentuale Rallye aus, die sich vor der Eröffnungsglocke am Donnerstag nahe 10, 70 USD einstellte. Diese Platzierung wird einen sofortigen Widerstandstest beim 50-tägigen exponentiellen gleitenden Durchschnitt (EMA) generieren, bei dem die Aktie seit einem Zusammenbruch im März Probleme hatte, wieder zu steigen.

Der Chiphersteller war im ersten Quartal 2017 auf dem Höhepunkt, hielt jedoch eine Handelsspanne, die ein 16-monatiges absteigendes Dreiecksmuster aufweist. Ein Zusammenbruch Anfang April hat die Bären in eine starke Trendwende getrieben, die das Ende des Korrekturmusters und den Beginn einer langfristigen Erholung signalisieren könnte. Es wird jedoch einen Kaufanstieg über dem Dreieckswiderstand bei 13, 25 USD erfordern, um den Schwerkraftkräften zu entkommen und das 10-Jahres-Hoch von 2017 herauszufordern. (Siehe auch: Chipmaker-Aktien könnten kurzfristig um 10% fallen .)

AMD Langzeit-Chart (1990 - 2018)

Die AMD-Aktie beendete 1990 einen mehrjährigen Abwärtstrend und stieg bis 1993, als sie Mitte der Teenager-Jahre ins Stocken geriet. Sie brach 1997 oberhalb dieses Widerstandsniveaus aus und erreichte die Mitte der 20er-Jahre, scheiterte dann jedoch an der Rallye und verursachte einen starken Rückgang im einstelligen Bereich. Ein letzter Anstieg der Aufwärtstendenz in das Jahrtausend hinein verzeichnete ein Allzeithoch bei 48, 50 USD, bevor es im Oktober 2002 zu einem Abwärtstrend kam, der mit 3, 10 USD ein 11-Jahrestief erreichte.

Während der Mitte des Jahrzehnts brach eine kräftige Erholung des Bullenmarkts aus und hob die Aktie innerhalb von sechs Punkten nach dem Hoch von 2000 im Februar 2006 an. Dies markierte den Höhepunkt vor einem brutalen Abschwung, der die Unterstützung von 2002 durchbrach, bevor er bei einem 18-Jahrestief endete im November 2008. Es erholte sich dann in das neue Jahrzehnt und kam knapp über 10, 00 USD zum Stillstand, wobei dieses Niveau für die nächsten sechs Jahre einen Aufwärtstrend bedeutete.

Die düstere Preisaktion im Jahr 2015 führte 2008 zu zwei Tests, bei denen ein mehrjähriger Dreifach-Tiefpunkt erreicht wurde, der einen starken Aufwärtstrend für das Jahr 2016 zur Folge hatte, in Übereinstimmung mit dem Rivalen NVIDIA Corporation (NVDA). Die AMD-Aktie verzeichnete im März 2017 beeindruckende Kursgewinne und erreichte das höchste Hoch seit 2007, während ein Widerstandstest im Juli eine deutliche Umkehr auslöste. Der darauffolgende Rückgang führte zu einer horizontalen Unterstützung, die im April 2018 eine starke Erholung auslöste und vorläufige Kaufsignale auslöste.

[ In Kapitel 5 des Kurses zur Technischen Analyse der Investopedia Academy lernen Sie, technische Kauf- und Verkaufssignale zu erkennen. ]

AMD-Kurzzeittabelle (2017–2018)

Der monatliche Stochastik-Oszillator geriet im September 2016 in einen großen Verkaufszyklus und stieg schließlich im Januar 2018 an, doch der Kaufimpuls scheiterte Anfang dieses Monats mit einer zweiten Frequenzweiche. Dieses Signal weist die Lehnsesseltechniker darauf hin, dass die Aktie während des aktuellen Rallyeversuchs verstecktem Gegenwind ausgesetzt sein wird und Schwierigkeiten haben könnte, die 50-Tage-EMA nahe 10, 80 USD zu erreichen. Weitere Fortschritte werden durch die 200-Tage-EMA nahe 11, 40 USD behindert.

Das bilanzielle Volumen (OBV) stieg zu Beginn des Jahres 2016 nach mehreren Jahren toter Aktion sprunghaft an und geriet Ende 2016 unmittelbar nach dem Anstieg des Höchststandes von 2006 ins Stocken. Es hat seitdem seitwärts geschliffen und ein Haltemuster gemeißelt, das dem absteigenden Dreieck entspricht. Es befindet sich derzeit in der Nähe des Tiefststandes von 2018, was darauf hindeutet, dass es eines erheblichen Kaufinteresses bedarf, um das im Juni 2017 verzeichnete Indikatorhoch in Frage zu stellen.

Es ist schwer zu empfehlen, genau hier an Bord zu springen, da die Überkopfversorgung und die nachteiligen relativen Kraftzyklen die Aufwärtsenergie untergraben. Dennoch dürften Pullbacks zur Musterunterstützung in der Nähe von 9, 50 USD risikoarme Kaufmöglichkeiten für Dip Buyer und langfristige Positionen bieten. Darüber hinaus sollten Marktbeobachter auf monatliche Stochastiken achten, da der nächste Bullen-Crossover eine Heilungsphase einleiten könnte, die es der Aktie ermöglicht, den Musterwiderstand nahe 13, 25 USD in Frage zu stellen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum AMD Options-Händler langfristig bärisch sind .)

Die Quintessenz

AMD ist in den letzten Wochen der Katastrophe entkommen und hat Käufer gefunden, nachdem sie von einem jahrelangen absteigenden Dreieck nach oben abgebrochen waren. Starke Gewinne und optimistische Prognosen sollten das kurzfristige Kaufinteresse untermauern, aber es kann einige Zeit dauern, bis eine Erholung ein signifikantes Overhead-Angebot überwindet. (Weitere Informationen finden Sie im Branchenhandbuch: Halbleiterindustrie .)