Top 3 Biotech ETFs (XBI, IBB)

Viele Anleger möchten sich in der brandheißen Biotech-Branche engagieren. Eine der einfachsten Möglichkeiten, in Biotech zu investieren, sind Exchange Traded Funds (ETFs). Diese Fonds sind an einer Vielzahl von Biotech-Unternehmen beteiligt und bieten ein gut diversifiziertes Portfolio in einem einfach auszuführenden Trade.

Investitionen in den Biotech-Sektor können entmutigend sein. Die einzigartigen wissenschaftlichen und regulatorischen Fragen bei der US-amerikanischen Food and Drug Administration (FDA) sind komplexer als in anderen Sektoren. ETFs bieten eine ideale Methode, um in den Sektor zu investieren, ohne jedes einzelne Unternehmen einer sorgfältigen Prüfung zu unterziehen.

SPDR S & P Biotech

Der SPDR S & P Biotech ETF (NYSEARCA: XBI) zeichnet die Ergebnisse des S & P Biotechnology Select Industry Index nach. Der Fonds wurde 2006 mit SSGA Funds Management, Inc. als Anlageverwalter gegründet. Aktien werden an der New York Stock Exchange (NYSE) gehandelt. Der Fonds verfügte im Juli 2015 über 105 Bestände und ein Nettovermögen von 3, 14 Mrd. USD.

XBI verfügt über ein modifiziertes Gleichgewichtsschema, das das Engagement in kleineren Biotech-Unternehmen ermöglicht. Diese kleineren Biotech-Unternehmen haben ein großes Wachstumspotenzial, aber auch ein erhebliches Risiko. Das Risiko verteilt sich auf eine Vielzahl von Beständen.

Der Fonds hat eine angemessene Bruttokostenquote von 0, 35%, die branchenweit niedrigste. Der XBI hat sich in letzter Zeit gut entwickelt, und zwar von 2014 bis 2015 um mehr als 65%. Der Biotech-Sektor hat stark aufgewertet, obwohl sich einige gefragt haben, ob es eine Biotech-Blase gibt. Der Fonds eignet sich für Anleger, die eine längerfristige Anlage mit einem höheren Engagement in kleineren Biotech-Unternehmen als bei anderen ETFs in diesem Sektor wünschen.

iShares Nasdaq Biotech

Der iShares Nasdaq Biotech ETF (Nasdaq: IBB) ist der größte Biotech-ETF mit einem verwalteten Vermögen (AUM) von rund 9, 9 Mrd. USD (Stand Juli 2015). IBB bietet Engagements in Biotech- und Pharmaunternehmen und bildet einen nach Marktkapitalisierung gewichteten Index von Unternehmen ab börsennotiert an der Nasdaq. Die IBB nahm 2001 den Handel auf und weist eine leicht höhere Kostenquote von 0, 48% auf.

Der iShares Nasdaq Biotech ETF bevorzugt größere Biotech-Unternehmen aufgrund seines Marktkapitalisierungsschemas. Die drei größten Beteiligungen mit einer Gewichtung von jeweils über 8% sind Gilead Sciences (Nasdaq: GILD), Biogen, Inc. (Nasdaq: BIIB) und Celgene Corp. (Nasdaq: CELG). Die Top-10-Positionen des Fonds haben eine Gewichtung von rund 58%.

Die IBB hat sich im vergangenen Jahr gut behauptet und ist seit Juni 2014 um über 43% gestiegen. Diese Wertentwicklung ähnelt anderen Fonds in der Branche. Der Fonds verfügt über eine sehr gute Liquidität mit einem durchschnittlichen täglichen Handelsvolumen von 577 Mio. USD. Somit ist es für Anleger einfach, Positionen aufzubauen und zu verlassen. Der Fonds kann jedoch nur Aktien halten, die an der Nasdaq gehandelt werden. Es gibt eine Reihe kleinerer Biotech-Unternehmen mit gutem Potenzial, die an der NYSE gehandelt werden, und der Fonds könnte diesen wichtigen Teilsektor verpassen. Dennoch bietet der Fonds ein solides Instrument für langfristige Investitionen in den Biotech-Sektor, das auf Unternehmen mit höherer Marktkapitalisierung ausgerichtet ist.

ProShares Ultra Nasdaq Biotech

Der ProShares Ultra Nasdaq Biotech (Nasdaq: BIB) strebt tägliche Renditen an, die doppelt so hoch sind wie die des Nasdaq Biotech Index. Es handelt sich um einen gehebelten ETF. Der Fonds wurde 2010 in den Handel gebracht. Die Kostenquote des Fonds ist mit 1, 08% sehr hoch. Dieser erhöhte Aufwand ist auf einen erhöhten Verwaltungsaufwand zurückzuführen. Der Fonds muss mit Kontrahenten Swap-Vereinbarungen abschließen, um die Positionen täglich neu auszugleichen und die gehebelte Wertentwicklung zu erzielen. Der Fonds hat in letzter Zeit eine spektakuläre Performance erzielt, die im vergangenen Jahr um über 94% gestiegen ist.

Der ProShares Ultra Nasdaq Biotech-Fonds ist auf eine kürzere Haltedauer für aktivere Händler ausgerichtet. Die hohe Kostenquote und das höhere Risiko sind für die meisten langfristigen Anleger möglicherweise nicht angemessen.