Federal Savings and Loan
Ein staatliches Spar- und Kreditinstitut ist eine Art Sparsamkeit, die sich in der Vergangenheit auf Wohnhypotheken konzentriert hat. Bei diesen Unternehmen handelt es sich in der Regel um Privatunternehmen, die sich im gegenseitigen Eigentum ihrer Kunden befinden. Sie können jedoch auch öffentlich gehandelt werden.
So funktioniert ein Bundessparkredit
Bundessparen und -kredite haben ihre Wurzeln in den vor der Weltwirtschaftskrise bekannten Bausparkassen. Wie ihre Vorgänger konzentrieren sich auch S & L darauf, Wohnungsbaudarlehen für Privatpersonen und Familien zugänglich zu machen.
Viele Bausparkassen waren in gegenseitigem Besitz, dh im Besitz ihrer Mitglieder. Sie stützten sich größtenteils auf ein Modell der Aktienakkumulation, bei dem sich die Mitglieder zum Erwerb von Aktien des Vereins verpflichtet hatten und anschließend das Recht hatten, zum Erwerb eines Eigenheims Kredite gegen den Wert dieser Aktien aufzunehmen.
Als jedoch viele dieser Institutionen während der Wirtschaftskrise zu kämpfen begannen, griffen die Regierungen von Hoover und Roosevelt ein, um die Industrie zu überholen. Die Regierung stellte Chartas für Spareinlagen und Kredite des Bundes zur Verfügung und richtete das Federal Home Loan Banking-System ein, um sicherzustellen, dass diese neuen oder zumindest umbenannten Kreditgeber über ausreichende Liquidität verfügten.
Die zentralen Thesen
- Die Sparkassen- und Kreditinstitute des Bundes wurden aufgrund der auf die Weltwirtschaftskrise folgenden Regulierungsbewegung gegründet.
- Diese Unternehmen konzentrieren sich auf die kostengünstige Finanzierung von Hypotheken sowie auf Spar- und Girokonten.
- Infolge der Spar- und Kreditkrise hat das Amt für Sparsamkeitsaufsicht begonnen, diese Institute von 1989 bis 2011 zu regulieren.
- Seit 2011 sind die S & L-Einlagen durch die FDIC geschützt.
Einlagen in staatlich gecharterten S & Ls wurden von der neuen Federal Savings & Loan Insurance Corporation (FSLIC) versichert, um den Einlegern die Gewissheit zu geben, keine Verluste zu übernehmen.
S & L gegen Banken
Bundesspar- und Kreditgeschäfte werden auf zwei Arten betrieben. Nach dem Modell des gegenseitigen Eigentums ist eine S & L im Besitz ihrer Einleger und Kreditnehmer. Alternativ kann eine S & L von einer Gruppe von Aktionären gegründet werden, die alle Anteile an der Sparsamkeit besitzen.
Dies unterscheidet sich von Geschäftsbanken, die in der Regel im Besitz eines von Aktionären ausgewählten Verwaltungsrats sind und von diesem verwaltet werden. Geschäftsbanken sind auch in Bezug auf die von ihnen angebotenen Angebote diversifizierter. Ein Großteil ihrer Kredite ist auf Unternehmen und Bauprojekte ausgerichtet. Sie bieten Verbrauchern häufig auch ein breiteres Spektrum an Dienstleistungen an, z. B. Kreditkarten und Vermögensverwaltungslösungen.
Im Gegensatz dazu konzentrieren sich S & Ls viel stärker auf den Wohnungsbau-Hypothekenmarkt. Sie können per Gesetz nur bis zu 20% ihres Vermögens für gewerbliche Kredite verleihen. Um sich für die Kreditvergabe durch die Federal Home Loan Bank zu qualifizieren, müssen die S & Ls außerdem nachweisen, dass 65% ihres Vermögens in Wohnhypotheken und andere Vermögenswerte im Zusammenhang mit Verbrauchern investiert sind.
Geschichte des Bundessparens und der Kredite
Der Boom nach dem Zweiten Weltkrieg markierte den Höhepunkt des Sparsamkeitseinflusses. Die Gesamtzahl der S & L erreichte 1965 6.071. Dieses Wachstum würde jedoch gefährdet, als der Kongress 1966 die Zinssätze einschränkte, die S & L und Geschäftsbanken setzen konnten auf Depotkonten. Als die Zinsen in den 1970er Jahren stiegen, begannen die Verbraucher, ihre Gelder abzuziehen und auf Konten zu legen, die eine höhere Rendite boten. Darüber hinaus bedeutete eine stagnierende Wirtschaft, dass in Sparsamkeiten weniger Kreditnehmer für einen Kredit in Frage kamen.
Um diesen Herausforderungen zu begegnen, verabschiedete der Gesetzgeber Anfang der 1980er Jahre Gesetze zur Deregulierung von S & L. So konnten sie beispielsweise eine breitere Produktpalette anbieten und weniger restriktive Rechnungslegungsverfahren anwenden. Aber anstatt die Probleme der Sparsamkeiten zu lindern, schienen die Gesetze später im Jahrzehnt zu mehreren Fällen von Missmanagement und Betrug beizutragen. Bis 1990 schätzte die Regierung, dass das Fehlverhalten von S & L die amerikanische Öffentlichkeit bis zu 75 Milliarden US-Dollar gekostet hatte.
Als Reaktion auf die wachsende Insolvenz der Spar- und Kreditbranche stellte die Regierung 1989 die Aufsicht wieder her und richtete das Amt für die Überwachung von Sparsamkeiten ein. Diese Aufsichtsbehörde, die selbst eine Abteilung der Finanzabteilung ist, trug dazu bei, die Sicherheit und Stabilität der Ersparnisse und Kredite der Mitglieder zu gewährleisten. Es wurde im Jahr 2011 aufgelöst und seine Funktionen wurden in anderen Agenturen zusammengefasst. Spar- und Darlehensguthaben standen unter dem Schutz der Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) und sind es auch heute noch.
Während die S & Ls die Krise überstanden haben, ist ihre Prävalenz seit ihrem Höhepunkt in den 1960er Jahren erheblich zurückgegangen. Zum 31. Dezember 2018 gab es 691 versicherte FDIC-Sparkassen.