Die besten Mittel für den Kapitalerhalt

Das letzte Jahrzehnt umfasste die Finanzkrise von 2007 bis 2009, mit dem Höhepunkt in der zweiten Jahreshälfte 2008. Es erscheint unplausibel, dass es Fonds gibt, die in diesem Umfeld sowie während des Bullenmarkts in den letzten sechs Jahren positive Renditen erzielt haben. Wenn Sie die Gesamtrendite auf Jahresbasis betrachten, schaffen es die unten aufgeführten Fonds in den letzten zehn Jahren, in jedem Umfeld eine Rendite zu erzielen, aber wie hoch ist die Rendite? Und vor allem für langfristige Anleger: Wie hoch war die kumulierte Rendite dieser Fonds seit ihrem Auflegungstermin? Das sollte Ihnen eine bessere Vorstellung davon geben, welche Art von Möglichkeiten oder Mangel an Möglichkeiten vor Ihnen liegen könnten. Aufgrund der aktuellen Wirtschaftslage, die sich 2016 möglicherweise verschlechtern könnte, ist es möglicherweise ratsam, sich an Fonds zu halten, die den größten Teil ihres Engagements in Investment-Grade-Anleihen haben.

Hohe Qualität, niedrige Rendite

Wenn Sie ein Engagement in Anleihen mit Investment-Grade-Rating anstreben, sollten Sie den Great-West Short Duration Bond (MXSDX) in Betracht ziehen, der mindestens 80% seines Nettovermögens in US-Staatsanleihen, gewerbliche und private hypothekenbesicherte Wertpapiere und durch Vermögenswerte besicherte Wertpapiere investiert Wertpapiere und Unternehmensanleihen. MXSDX hat seit dem 1. August 1995 eine Wertminderung von 0, 10% verzeichnet, aber Investoren sind hier, um Kapital zu erhalten, und nicht um Kapitalzuwachs. MXSDX ergibt 1, 17%. Die Kostenquote von 0, 60% liegt unter dem Kategoriedurchschnitt von 0, 81% und es gibt keine Mindestinvestition. Dies sind keine vorbildlichen Zahlen, aber das Ziel ist es, in volatilen Zeiten sicher zu bleiben und gleichzeitig eine geringe Rendite zu erzielen. (Weitere Informationen finden Sie unter: Top 4 Investment Grade-Unternehmensanleihen-ETFs .)

Teure Ergebnisse

Der Western Asset Mortgage Backed Securities Fund (HGVSX) wurde am 20. März 1984 aufgelegt. Seitdem legte er um 8, 79% zu. Es ergibt derzeit 2, 70%. Die Strategie des Fonds besteht darin, mindestens 80% seines Nettovermögens in hypothekenbesicherte Wertpapiere zu investieren und 72, 96% seiner Anleihenbestände sind mit AAA bewertet, was den Anlegern ein gewisses Maß an Sicherheit bieten dürfte. Die schlechte Nachricht ist, dass HGVSX eine Kostenquote von 1, 78% gegenüber einem Kategoriedurchschnitt von 0, 82% aufweist. Die Mindestinvestition beträgt 1.000 USD.

Größere Investition, keine besseren Ergebnisse

Prudential Short-Term Corporate Bond (PBSMX) konzentriert sich auf hohe laufende Erträge bei Kapitalerhaltung, indem es in Anleihen von Unternehmen mit unterschiedlichen Laufzeiten investiert. Die effektive Laufzeit des Fonds beträgt in der Regel weniger als drei Jahre. PBSMX hat seit seinem Auflegungstermin am 1. September 1989 eine Wertminderung von 4, 31% verzeichnet. Derzeit liegt die Rendite bei 1, 19%. Die Kostenquote von 0, 78% liegt leicht über dem Kategoriedurchschnitt von 0, 81%. Dies ist ein im Vergleich zu den anderen auf dieser Liste großer Fonds mit einem Nettovermögen von 8, 99 Mrd. USD. Die Mindestinvestition beträgt 2.500 USD. Ist es den Preis wert? Sie können in beiden Fällen argumentieren, aber es gibt bessere Möglichkeiten. (Weitere Informationen finden Sie unter: Top 5 Corporate Bond Mutual Funds .)

Keine Kostenquote

Das Portfolio der BlackRock Allocation Target Shares der Serie S (BRASX) weist keine Kostenquote auf, was beeindruckend ist, wenn man bedenkt, dass der Kategoriedurchschnitt bei 0, 85% liegt. Die Wertentwicklung des Fonds und sein zukünftiges Potenzial sind jedoch wichtiger. Seit Auflegung des Fonds am 1. Oktober 2014 hat er 3, 02% an Wert verloren. Derzeit beträgt die Rendite 2, 98%. Ein weiteres positives Potenzial ist, dass es keine Mindestinvestition gibt. Aber wie sieht die Zukunft von BRASX aus? BRASX investiert in:

• Hypothekenbesicherte Wertpapiere für gewerbliche und private Zwecke
  
• Pflichten von Nicht-US-Regierungen und überstaatlichen Organisationen
  
• Pflichten inländischer und nicht US-amerikanischer Unternehmen
  
• Asset Backed Securities
  
• Besicherte Hypothekenverpflichtungen
  
• US-Treasury- und Agency-Wertpapiere
  
• Derivate
  
• Geldäquivalente Investitionen
  
• Pensionsgeschäfte
  
• Reverse Repurchase Agreements
  
• Dollar rollt
  

Das wäre eine breite Palette von Anlageinstrumenten. Was das Potenzial anbelangt, erwarten Sie mehr davon, was - wenn überhaupt - einen geringen Kapitalzuwachs, eine anständige Rendite und eine relative Widerstandsfähigkeit gegenüber dem Marktumfeld bedeutet. (Weitere Informationen finden Sie unter: Spielen Sie den Bärenmarkt mit den besten Bärenmarktfonds .)

Die Quintessenz

Wenn Sie nach einer relativen Widerstandsfähigkeit gegenüber schwierigen wirtschaftlichen Bedingungen suchen, während Sie ein wenig Rendite abwerfen, sollten Sie die oben genannten Fonds näher untersuchen. Sie sollten keine große Rendite erwarten. Hier geht es mehr um den Kapitalerhalt. (Weitere Informationen finden Sie unter: Machen Bärenmarktfonds für Anleger Sinn? )

Dan Moskowitz ist keinem der oben aufgeführten Fonds zugeordnet.