Wann sind Investmentfonds eine schlechte Investition?

Investmentfonds gelten als schlechte Anlage, wenn Anleger bestimmte negative Faktoren als wichtig erachten, wie z. B. hohe vom Fonds berechnete Kostenquoten, verschiedene versteckte Ausgabeaufschläge und Rücknahmeabschläge, mangelnde Kontrolle über Anlageentscheidungen und verwässerte Renditen.

Hohe jährliche Ausgabenquoten

Investmentfonds müssen angeben, wie viel sie ihren Anlegern prozentual jährlich in Rechnung stellen, um die Kosten für die Führung von Investmentgeschäften zu kompensieren. Die Bruttorendite eines Investmentfonds wird um die prozentuale Kostenquote gemindert, die sehr hoch sein kann - im Bereich von 2 bis 3%. In der Vergangenheit erzielte die Mehrheit der Investmentfonds Marktrenditen. Übermäßige Jahresgebühren können Investmentfonds zu unattraktiven Anlagen machen, da Anleger durch die einfache Anlage in Wertpapiere mit breitem Marktanteil bessere Renditen erzielen können.

Gebühren laden

Viele Investmentfonds haben unterschiedliche Anteilsklassen, die mit Ausgabeaufschlägen oder Rücknahmeabschlägen einhergehen, die die den Anlegern zum Zeitpunkt des Kaufs oder Verkaufs von Anteilen eines Fonds auferlegten Gebühren darstellen. Bestimmte Back-End-Ladungen stellen bedingte latente Verkaufsgebühren dar, die über mehrere Jahre hinweg sinken können. Viele Klassen von Fondsanteilen erheben zum Zeitpunkt des Verkaufs oder Kaufs 12b-1-Gebühren. Die Gebühren für das Laden können zwischen 2 und 4% liegen, und sie können sich auch auf die Erträge von Investmentfonds auswirken, was sie für Anleger, die häufig mit ihren Aktien handeln möchten, unattraktiv macht.

Mangelnde Kontrolle

Da Investmentfonds die gesamte Auswahl- und Anlagearbeit übernehmen, sind sie möglicherweise für Anleger ungeeignet, die die vollständige Kontrolle über ihre Portfolios haben und in der Lage sein möchten, ihre Bestände regelmäßig auszugleichen. Da die Prospekte vieler Investmentfonds Vorbehalte enthalten, die es ihnen ermöglichen, von ihren festgelegten Anlagezielen abzuweichen, sind Investmentfonds möglicherweise für Anleger ungeeignet, die konsistente Portfolios wünschen.

Gibt die Verdünnung zurück

Investmentfonds sind stark reguliert und dürfen keine konzentrierten Positionen halten, die 25% ihres Gesamtportfolios überschreiten. Aus diesem Grund erzielen Investmentfonds in der Regel eine verwässerte Rendite, da sie ihre Portfolios nicht auf eine Position mit der besten Wertentwicklung konzentrieren können.

Advisor Insight

Patrick Strubbe, ChFC, CLU, RFC
Preservation Specialists, LLC, Columbia, SC

Im Allgemeinen werden die meisten Investmentfonds in Wertpapieren wie Aktien und Anleihen angelegt, bei denen unabhängig von der konservativen Art der Anlage das Risiko besteht, dass Sie Ihr Kapital verlieren. In vielen Fällen ist dies kein Risiko, das Sie eingehen sollten, insbesondere wenn Sie für einen bestimmten Kauf oder ein bestimmtes Lebensziel gespart haben. Investmentfonds sind möglicherweise auch nicht die beste Option für anspruchsvollere Anleger mit soliden Finanzkenntnissen und einem beträchtlichen Kapitalbetrag. In solchen Fällen kann das Portfolio von einer stärkeren Diversifizierung wie alternativen Anlagen oder einer aktiveren Verwaltung profitieren. Wenn Sie Ihren Horizont über Investmentfonds hinaus erweitern, können sich geringere Gebühren, eine bessere Kontrolle und / oder eine umfassendere Diversifizierung ergeben.