Scale In
Scale In ist eine Handelsstrategie, bei der Aktien gekauft werden, wenn der Preis sinkt. Einskalieren (oder Skalieren) bedeutet, einen Zielpreis festzulegen und dann in Volumina zu investieren, wenn die Aktie unter diesen Preis fällt. Dieser Kauf wird fortgesetzt, bis der Preis nicht mehr fällt oder die beabsichtigte Handelsgröße erreicht ist.
Eine Skalierung senkt im Idealfall den durchschnittlichen Kaufpreis, da der Händler jedes Mal weniger zahlt, wenn der Preis fällt. Kommt die Aktie jedoch nicht auf den Zielkurs zurück, kauft der Anleger eine verlierende Aktie.
Die zentralen Thesen
- Die Skalierung bezieht sich auf die Handelsstrategie, mehrere Aufträge zu unterschiedlichen Preisen zu kaufen, um die Auswirkung der Abgabe eines einzigen Großauftrags zu begrenzen.
- Bei der Skalierung legt ein Investor einen Zielpreis fest und kauft dann in verschiedenen Intervallen, wenn der Preis fällt. Der Investor hört auf zu kaufen, sobald der Preis den Kurs umkehrt oder die Handelsgröße erreicht ist.
- Mit der Skalierung schließt ein Investor einen Trade zeitweise teilweise ab, wenn der Kurs steigt, wobei er Gewinne mitnimmt, während gleichzeitig ein Teil der Aktien vom höheren Kurs profitiert.
- Mit zunehmender Skalierung kann ein Trader große Bewegungen verbergen, indem er sie Stück für Stück ausführt, und kann auch von einem Trade profitieren, der zu seinen Gunsten beginnt, indem er seine Position langsam erhöht.
Grundlegendes zu Scale In
Eine Skala in der Strategie gibt einem Investor die Möglichkeit, zusätzliche Aktien zu kaufen, wenn der Preis fällt. Ein Anleger, der diese Strategie anwendet, geht davon aus, dass der Kursrückgang nur vorübergehend ist und die Aktie sich letztendlich erholt, was den niedrigeren Preis zu einem relativen Schnäppchen macht.
Wenn eine Aktie beispielsweise 20 USD wert ist und ein Anleger 1.000 Aktien möchte, kann er skalieren, anstatt alle Aktien auf einmal zu kaufen. Wenn der Kurs 20 USD erreicht, kann der Anleger sofort 250 Aktien kaufen, dann 250 Aktien zu 19, 90 USD, 250 zu 19, 80 USD und 250 zu 19, 70 USD. Wenn der Aktienkurs nicht mehr fallen sollte, würde der Investor aufhören, einzusteigen. Der durchschnittliche Kaufpreis wäre dann 19, 85 USD und nicht 20 USD.
Anleger müssen die Gebühren und sonstigen Kosten berücksichtigen, die mit mehreren Trades im Vergleich zu einem größeren Trade verbunden sind, wenn sie Skalierung als Strategie in Betracht ziehen.
Vorteile des Einskalierens
Profitable Trader setzen aus verschiedenen Gründen die Skalierung auf eine Position ein. Einige der fortgeschritteneren Denkansätze besagen, dass es eine gute Idee ist, den Schlupf bei der Eröffnung eines großen Handels zu verringern oder eine große Position zu verbergen, von der andere nichts wissen sollen. Der wichtigste und häufigste Grund, warum Trader in einen Trade einsteigen, besteht darin, ihre Gewinne bei einem Trade zu steigern, der bereits nach einem vielversprechenden Schachzug aussieht.
Wenn sich ein Trade zugunsten eines Anlegers bewegt, führen größere Trade-Größen zu größeren Gewinnen. Wenn ein Anleger sein Geschäft jedoch mit kleineren Handelsgrößen beginnen und erst dann zu einem Geschäft hinzufügen kann, wenn er gewinnt, kann er das Geschäft mit einem kleinen Risiko beginnen und das Geschäft mit dem Potenzial für eine höhere Rendite beenden. Skalierung steigert nicht nur das Gewinnpotenzial, sondern reduziert auch das Risiko, indem sie mit einem kleineren Trade beginnt und erst dann zu dem Trade beiträgt, wenn er rentabel ist.
Scale In vs. Scale Out
Das Skalieren aus einem Trade ist eine ähnliche Idee wie das Skalieren, jedoch in umgekehrter Reihenfolge. Anstatt eine ganze Position zu schließen, sobald ein Kursziel erreicht ist, wird ein Investor den Handel in Schritten teilweise schließen, sodass der Rest der Aktien den Schritt der Aktie in ein profitables Gebiet fortsetzen kann. Diese Strategie erzielt einen Gewinn und lässt die Tür offen, um zusätzliche Gewinne zu erzielen. Es ist auch üblich, den Stop-Loss auf ein ausgeglichenes Ergebnis oder darüber hinaus zu verschieben, wenn ein anfängliches Gewinnziel erreicht wird. Auf diese Weise ist die verbleibende Position, die Sie offen haben, nahezu "risikofrei".
Vergleich von Anlagekonten Name des Anbieters Beschreibung Angaben zum Werbetreibenden × Die in dieser Tabelle aufgeführten Angebote stammen von Partnerschaften, von denen Investopedia eine Vergütung erhält.