Der komplette Leitfaden für Geldmarktdepots

Ein Geldmarktkonto (Money Market Deposit Account, MMDA), auch als Geldmarktkonto (Money Market Deposit Account, MMA) bezeichnet, ist eine spezielle Art von Bank- oder Kreditgenossenschafts-Sparkonto mit einigen Funktionen, die in regulären Sparkonten nicht enthalten sind. Die meisten Geldmarkt-Sparkonten zahlen einen höheren Zinssatz als normale Sparbücher und enthalten häufig Scheck- und Debitkartenrechte. MMDAs unterliegen auch Einschränkungen, die sie weniger flexibel machen als ein reguläres Giro- oder Sparkonto. Dieser Artikel beschreibt, was Sie über MMDAs wissen sollten, damit Sie entscheiden können, ob dieser Kontotyp für Sie sinnvoll ist. (Weitere Informationen finden Sie unter Geldmarktkonto .)

Geschichte der Geldmarktdepots

Bis in die frühen 1980er Jahre hat die Regierung den Zinsbetrag, den Banken und Kreditgenossenschaften ihren Kunden auf Sparkonten anbieten können, begrenzt oder begrenzt. Viele Institute boten neben anderen Anreizen auch Kleingeräte (wie Toaster und Waffeleisen) an, um Einlagen anzulocken, da sie bei den Zinssätzen nicht mithalten konnten.

Die Leute begannen, ihre Ersparnisse in höher verzinsliche Geldmarktfonds (MMMFs) zu investieren, die auch als Geldmarktfonds (Money Market Funds, MMFs) bezeichnet werden. Geldmarktfonds werden von Banken, Brokern und Fondsgesellschaften verkauft.

Unter Druck kam der Kongress an der Garn-St. Das Germain Depository Institutions Act von 1982 ermöglichte es Banken und Kreditgenossenschaften, Geldmarkt-Einlagenkonten anzubieten, die einen "Geldmarkt" -Satz zahlten, der höher war als der zuvor festgelegte Satz. Geldmarktdepots werden bei traditionellen Banken, Online-Banken und Kreditgenossenschaften angeboten. Eines der Hauptmerkmale von MMDAs ist neben der Zahlung höherer Zinsen der Schutz Ihres Vermögens.

Versicherte Einlagen

MMDA-Einlagen und -Einkommen bei einer Bank sind bei der Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), einer unabhängigen Behörde des Bundes, versichert. Die FDIC deckt bestimmte Arten von Konten ab, einschließlich MMDAs, und zwar bis zu 250.000 USD pro Einleger und Bank. Wenn Sie also andere versicherbare Konten bei derselben Bank haben (Scheck, Sparguthaben, Einzahlungsbescheinigung), werden alle auf das Versicherungslimit von 250.000 USD angerechnet. Gemeinschaftskonten sind für 500.000 USD versichert.

Für Geldmarkteinlagenkonten, die bei einer Kreditgenossenschaft abgeschlossen wurden, bietet die National Credit Union Administration (NCUA) einen ähnlichen Versicherungsschutz (250.000 USD pro Mitglied und Kreditgenossenschaft). Wenn Sie mehr als 250.000 US-Dollar versichern möchten, eröffnen Sie am besten ein MMDA bei mehr als einer Bank oder einer Kreditgenossenschaft.

Überprüfen Sie die Schreib- und Debitkarte

Viele Geldmarkt-Einlagenkonten bieten eingeschränkte Schreibrechte für Schecks und enthalten eine Debitkarte für das Konto. Dies macht ein MMDA zu einem kombinierten Spar- und Girokonto. Dies kann nützlich sein, wenn Sie einen höheren Zinssatz erhalten möchten, aber nur begrenzt auf Ihr Geld zugreifen müssen.

Transaktionslimits

Federal Reserve Regulation D beschränkt Sie auf sechs Überweisungen und elektronische Zahlungen aus jedem MMDA- oder Sparkonto pro Monat. Betroffen sind vorautorisierte Überweisungen (einschließlich Überziehungsschutz), Telefonüberweisungen, elektronische Überweisungen, Zahlungen mit Schecks oder Debitkarten an Dritte, ACH-Transaktionen und Überweisungen.

Sie dürfen unbegrenzt persönlich (bei der Bank), per Post, per Messenger oder an einem Geldautomaten überweisen. Wenn Sie die Anzahl der zulässigen Transaktionen pro Monat überschreiten, erhalten Sie eine Warnung von der Bank und werden möglicherweise mit einer Geldstrafe belegt. Wenn Sie fortfahren, muss die Bank Ihre Überweisungsprivilegien widerrufen, Sie zur regelmäßigen Überprüfung bewegen oder Ihr Konto schließen. Sie können so viele Einzahlungen vornehmen, wie Sie möchten.

MMDA-Gebühren und -Mindestgebühren

Zusätzlich zu den Transaktionslimits müssen Sie bei Geldmarktdepots im Allgemeinen einen Mindestbetrag einzahlen, um ein Konto einzurichten, und Sie müssen ein Mindestguthaben einhalten, um den Höchstzinssatz zu erhalten.

Viele MMDAs haben monatliche Gebühren, die anfallen, wenn Ihr Guthaben unter das Minimum fällt. Gebühren sind wichtig, da jede erhobene Gebühr Ihre Einnahmen (Zinsen) mindert. Einige Institute erheben unabhängig von Ihrem Guthaben eine Gebühr, andere verzichten auf die monatliche Gebühr, wenn Sie beispielsweise eine regelmäßige monatliche Direkteinzahlung vornehmen. Mindesteinlagen, Guthaben und Gebührenregeln variieren zwischen Finanzinstituten.

Zinsen

Eine der ursprünglichen Attraktionen von MMDAs war die Tatsache, dass sie einen höheren Zinssatz als Sparkonten boten. Der aktuelle nationale durchschnittliche MMDA-Zinssatz beträgt laut Bankrate 0, 15%. Der nationale Durchschnittssatz für Sparkonten beträgt 0, 09%. Der höchste verfügbare MMDA-Satz beträgt 2, 01% und der höchste derzeit verfügbare Sparkontosatz 1, 90%. Im Durchschnitt übertreffen MMDAs weiterhin Sparkonten. MMDAs können höhere Zinssätze bieten, da sie in Einlagenzertifikate (CD), Staatspapiere und Commercial Paper investieren dürfen, was Sparkonten nicht können.

Die Zinssätze für Geldmarkteinlagenkonten (wie auch für die meisten anderen Einlagenkonten) sind variabel, was bedeutet, dass sie sich mit den wirtschaftlichen Bedingungen ändern können. Der Zinsaufschlag - zum Beispiel jährlich, monatlich oder täglich - kann einen erheblichen Einfluss auf Ihre endgültige Rendite haben, insbesondere wenn Sie einen hohen Kontostand auf Ihrem Konto haben.

MMDAs im Vergleich zu anderen Einzahlungskonten

Geldmarktdepots sind nicht die einzigen von Banken und Kreditgenossenschaften angebotenen Depots. Andere Konten können Merkmale (oder sogar Zinssätze) enthalten, die sie mit Geldmarkteinlagenkonten konkurrieren oder diesen überlegen machen.

Sparbuch Sparkonto

Normale Sparkonten von Banken oder Kreditgenossenschaften zahlen Zinsen wie MMDAs, obwohl, wie oben erwähnt, die von MMDAs gezahlten Zinsen tendenziell höher sind. Einige reguläre Sparkonten bieten einen etwas höheren Zinssatz, um die von MMDAs gebotene Flexibilität (dh Scheckschreiben) zu kompensieren.

Sowohl Sparkonten als auch Geldmarktfonds sind FDIC- oder NCUA-versichert. In beiden Fällen können Sie monatlich so viele Einzahlungen vornehmen, wie Sie möchten, und in beiden Fällen sind Sie auf sechs Überweisungen gemäß Federal Reserve Regulation D beschränkt. Anders als bei MMDAs gibt es bei regulären Sparkonten in der Regel keine Ersteinzahlungs- oder Mindestguthabenanforderungen. (Weitere Informationen finden Sie unter Vorsorge-Geldmarktkonto .)

High-Yield-Sparkonto

Banken und Kreditgenossenschaften bieten auch hochverzinsliche Sparkonten an, und je nach Institution können die angebotenen Zinsen höher sein, als Sie mit dem MMDA dieser Bank erzielen können. Wie MMDAs sind auch hochverzinsliche Sparkonten FDIC- oder NCUA-versichert und erfordern möglicherweise eine höhere Ersteinzahlung, Mindestguthaben und Wartungsgebühren oder -strafen, wenn Sie unter das erforderliche Minimum fallen.

Regelmäßiges Girokonto

Girokonten haben einen großen Vorteil gegenüber MMDAs - unbegrenzte Transaktionen (Schecks, Abhebungen von Geldautomaten, Überweisungen usw.). Sie sind auch FDIC- oder NCUA-versichert. Dies macht Girokonten perfekt für tägliche Finanztransaktionen wie das Ausstellen von Schecks, das Bezahlen elektronischer Rechnungen und den Zugang zu Bargeld über einen Geldautomaten. Die Hauptschwäche regelmäßiger Girokonten besteht darin, dass sie einen sehr niedrigen Zinssatz (häufig null) bieten.

High-Yield- / High-Interest-Prüfung

Diese Art von Girokonto bietet - ebenso wie hochrentierliche Einsparungen - Zinssätze, die mit denen von Geldmarktdepots konkurrieren und diese manchmal übertreffen. Wie bei MMDAs müssen bei diesen Kontotypen ein Mindestguthaben pro Tag und eine Strafe oder Gebühr für das Unterschreiten dieses Betrags eingehalten werden. High-Yield-Girokonten haben häufig eine Obergrenze von beispielsweise 5.000 USD, über der der Hochzinssatz nicht gilt.

Bei einigen hochverzinslichen Girokonten müssen Sie monatlich eine Mindestanzahl von Abbuchungstransaktionen durchführen. All diese Bestimmungen können die Führung eines High-Yield-Girokontos zu einer zeitaufwändigen Aufgabe machen. In anderer Hinsicht ist High Yield-Prüfung eine regelmäßige Prüfung mit unbegrenzten Schecks, einer Debitkarte, Zugang zu Geldautomaten und einer FDIC- oder NCUA-Versicherung.

Belohnungen, die Konto überprüfen

Diese Art von Girokonto kann einen beeindruckenden Anmeldebonus und andere Belohnungen bieten, wie z. B. hohe Renditen, Geldautomatengebühren, Flugmeilen oder Cashback. Die Vorbehalte gleichen denen bei der Überprüfung hoher Renditen: Hohe Gebühren, es sei denn, Sie halten ein angegebenes tägliches Mindestguthaben, eine erforderliche Mindestanzahl an Debitkartentransaktionen pro Monat, obligatorische monatliche Direkteinzahlungen und vieles mehr, je nach Einrichtung. Andernfalls funktioniert die Prämienüberprüfung wie ein reguläres Girokonto, einschließlich der FDIC- oder NCUA-Versicherung.

MMDAs vs. Einlagenzertifikate

Eine CD ist ein Zeitsparkonto. Als Gegenleistung für einen festen Zinssatz, der möglicherweise höher ist als der, den Sie von einem normalen Sparkonto oder MMDA erhalten, erklären Sie sich damit einverstanden, einen festgelegten Betrag für eine festgelegte Laufzeit - drei, sechs, neun oder 12 Monate oder mehrere Jahre bis zu 10 - einzuzahlen. Die Zinsen für Ihre CD werden täglich, wöchentlich, monatlich oder jährlich gemäß den Bedingungen Ihrer Vereinbarung mit der Bank oder der Kreditgenossenschaft berechnet.

Wenn Sie das Geld bis zum Fälligkeitsdatum der CD behalten, erhalten Sie den Höchstbetrag an Zinsen und Zinseszinsen. Wenn Sie Ihr Geld (oder einen Teil davon) vorzeitig abheben, zahlen Sie eine Strafe, in der Regel in Form von Zinsverlusten. Einige CDs (sogenannte Liquid CDs) bestrafen Sie nicht für den vorzeitigen Abzug von Kapital oder Zinsen oder beidem, sondern zahlen einen niedrigeren Zinssatz. CDs sind FDIC- oder NCUA-versichert, bieten jedoch normalerweise keine Möglichkeit, Schecks auszustellen, Guthaben mit einer Debitkarte abzuheben oder das Guthaben nach dem Kauf der CD aufzuladen. (Weitere Informationen finden Sie unter Geldmarktkonten oder CDs: Welches Anlagekonto ist besser?)

MMDAs vs. Investmentfonds

Geldmarktdepots werden manchmal mit Geldmarktfonds verwechselt. Beide gelten als gute Orte, um vorübergehend Bargeld zu parken, da sie in sichere kurzfristige Fahrzeuge wie CDs, Staatspapiere und Commercial Paper investieren. In anderer Hinsicht sind sie jedoch unterschiedlich. (Weitere Informationen finden Sie unter Einführung in Geldmarktfonds .)

Konto Typ

Geldmarktdepots sind Sparkonten, die von Banken und Kreditgenossenschaften angeboten werden. Geldmarktfonds sind offene Investmentfonds, die von Brokern, Investmentgesellschaften und Banken verkauft werden.

Versicherung

Geldmarkteinlagenkonten sind FDIC- oder NCUA-versichert und kosten bis zu 250.000 USD pro Einleger und Institution. Geldmarktfonds sind von der Regierung nicht versichert - auch wenn Sie einen bei einer Bank abschließen.

Liquidität

Sowohl Geldmarktdepots als auch Geldmarktfonds bieten schnellen Zugriff auf Ihre Gelder. Geldmarkt-Einlagenkonten haben die staatlich geregelte Beschränkung auf sechs Transaktionen pro Monat, die bei Geldmarkt-Investmentfonds nicht gilt. Einzelne Banken und Broker können jedoch einschränken, wie oft Sie Anteile Ihres Geldmarktfonds zurückgeben oder Schecks ausstellen können. (Siehe "Gebühren" und „Liquiditätsgebühren und -tore“ unten).

Dividend Vs. Interesse

Dividenden (Renditen) von Geldmarktfonds sind in der Regel geringfügig höher als die auf Geldmarkteinlagenkonten erzielten Zinsen. Die Rendite hängt jedoch von der Wertentwicklung der zugrunde liegenden Anlagen ab und kann in der Regel nicht mit der Inflation mithalten.

Reinvestition

Sie haben die Möglichkeit, die Dividenden in Ihren Geldmarktfonds zu reinvestieren. Reinvestierte Dividenden erwerben zusätzliche Fondsanteile. Zinsen auf Ihr Geldmarktdepot werden automatisch dem Kapital gutgeschrieben und zusammengerechnet. Geldmarkt-Investmentfonds halten in der Regel einen Nettoinventarwert von 1 USD je Anteil aufrecht. Wenn Ihr Konto wächst, steigt die Anzahl Ihrer eigenen Aktien im Wert von 1 US-Dollar.

Gebühren

Sowohl Geldmarktdepots als auch Geldmarktfonds erheben Gebühren. Bei einem Geldmarktfonds ist die Hauptgebühr die Kostenquote. Dies ist eine Gebühr, die an die Fondsgesellschaft gezahlt wird, um den Fondsmanager zu entschädigen und andere betriebliche Aufwendungen zu bezahlen. Andere Gebühren können Scheckschreibgebühren für die Überschreitung der maximal zulässigen Anzahl von Schecks pro Monat, jährliche Kontodienstgebühren oder eine Gebühr sein, wenn Ihr Konto unter einen angegebenen Mindestbetrag fällt.

Liquiditätsgebühren und -tore für Investmentfonds

Im Oktober 2016 hat die US-amerikanische Börsenaufsichtsbehörde Securities and Exchange Commission spezielle Regeln für Geldmarktfonds erlassen, die die Möglichkeit für Fonds beinhalten, in Zeiten finanzieller Belastungen Liquiditätsgebühren und -tore zu erheben. Dies bedeutet, dass Ihnen eine spezielle Rücknahmegebühr berechnet werden kann, um einen Teil Ihres Fonds oder den gesamten Fonds auszahlen zu lassen, oder dass der Fonds die Rücknahme für einen festgelegten Zeitraum einstellen kann. Diese Sonderregelungen gelten nicht für Geldmarktdepots. (Weitere Informationen finden Sie unter Änderungen der Geldmarktregulierung: Was Sie wissen müssen .)

Steuern für MMDAs

Zinserträge aus den meisten MMDAs sind steuerpflichtig, auch wenn sie reinvestiert werden. Wenn Sie in einem Jahr mehr als 10 US-Dollar Zinsen erhalten, erhalten Sie einen 1099-INT-Betrag, mit dem Sie Ihre Einkommenssteuern einreichen können. Es spielt keine Rolle, ob Ihre Bank die Zinsen als "Dividenden" bezeichnet. Sie unterliegen weiterhin den Steuern. Wenn Ihr Gesamtinteresse aus allen Formularen 1099-INT 1.500 US-Dollar überschreitet, müssen Sie auch einen Zeitplan B einreichen, in dem der Name jeder Institution und die von jeder Institution erhaltenen Zinsen aufgeführt sind.

Wenn Ihr MMDA in bestimmte steuerfreie Instrumente (z. B. Kommunalanleihen) investiert, sind einige oder alle Zinsen, die Sie verdienen, möglicherweise nicht steuerpflichtig. Wenn Sie sich über den Steuerstatus nicht sicher sind, sollten Sie sich von einem vertrauenswürdigen Finanzberater beraten lassen.

Risiken und Renditen von MMDAs

Die Kombination aus FDIC- oder NCUA-Versicherung und risikoarmen Anlagen macht ein Geldmarktdepot zu einer der sichersten Anlagen auf dem Markt. Der Nachteil ist natürlich, dass die MMDA-Zinssätze zwar höher sind als bei regulären Girokonten und Sparbüchern, aber viel niedriger als die historischen Durchschnittsrenditen von 8% bis 10%, die Sie mit Wertpapieren und anderen Arten von Wertpapieren erzielen würden Langzeitinvestitionen.

Investitionen mit geringem Risiko, wie sie in MMDAs zu finden sind, gelten zwar als sehr sicher, sie gelten jedoch nicht als rentable langfristige Investitionen. MMDAs eignen sich sehr gut, um das Geld, das Sie nicht binden möchten, als langfristige Investition oder als Kapital zu verwenden, das Sie nicht riskieren möchten - insbesondere in späteren Rentenjahren. MMDAs sind auch relativ sichere Orte, um Geld aufzubewahren, wenn der Markt volatil ist.

Die Quintessenz

Die Entscheidung, ein Geldmarktdepot zu eröffnen, beinhaltet den Vergleich aller in diesem Artikel diskutierten Faktoren und die Entscheidung, wie wichtig diese für Sie sind. Abhängig vom Zinssatz ist Ihre Hauptsorge, ob Sie sich für ein MMDA oder eine CD entscheiden, möglicherweise die Liquidität. Zwischen Geldmarktdepot und Geldmarktfonds müssen Sie sich fragen, ob Sie bereit sind, Sicherheiten für eine potenziell höhere Rendite zu handeln, da das Geldmarktdepot FDIC-versichert ist und ein Geldmarktfonds dies nicht ist.

Es gibt keine Regel, die Sie auf einen Kontotyp beschränkt. Möglicherweise möchten Sie ein MMDA als einen Ort, an dem investierbare Mittel für einen schnellen Zugang geparkt werden können, wenn der Markt günstig wird, oder um Notfälle zu decken. Regelmäßige Ersparnisse können angebracht sein, bis Sie genug angesammelt haben, um ein Geldmarktdepot oder einen Geldmarktfonds zu eröffnen. Wenn Sie nicht sofort auf Ihr Guthaben zugreifen müssen, aber dennoch Sicherheit wünschen, ist eine Fünfjahres-CD möglicherweise ein guter Ort für Ihr Geld.

In der folgenden Tabelle werden einige der häufigsten Merkmale von Geldmarktdepots und anderen Arten von Depots verglichen. Suchen Sie online nach der für Sie wichtigsten Kombination aus Zinssatz und Funktionen.

Beachten Sie schließlich, dass keines dieser Konten eine Rendite bietet, die der durchschnittlichen Rendite von 8% bis 10% entspricht, die Sie durch eine langfristige Anlage in Wertpapiere (Aktien) und Anleihen erzielen. Aus diesem Grund verwenden die meisten Leute MMDAs und andere Sparkonten als kurzfristige Lösungen.

Quelle: Investopedia.com